Modelportefeuille beleggen

Een modelportefeuille beleggen betekent dat u investeert via een vooraf bepaalde procentuele verdeling van beleggingen, zoals ETF's of aandelen. Deze aanpak verschilt van een directe aandelenkeuze door een duidelijke activaspreiding, vaak afgestemd op een risicoprofiel zoals offensief, neutraal of defensief. Op deze pagina leert u hoe modelportefeuilles werken en welke opties er zijn.

Wat is een modelportefeuille?

Een modelportefeuille is een vooraf bepaalde procentuele verdeling van beleggingen, zoals ETF's of aandelen. Deze portefeuilles bestaan vaak uit een mix van aandelen- en obligatiefondsen. Het doel is een optimale allocatie voor rendement, waarbij efficiëntie en lagere kosten centraal staan.

In collectief vermogensbeheer is de modelportefeuille gelijk voor elke belegger met hetzelfde risicoprofiel. Dit betekent dat u niet zelf de individuele beleggingen kiest; de samenstelling is al vastgelegd. Aanbieders zoals Birdee stemmen deze modellen af op de risicoprofielen van beleggers. Ook Easyvest gebruikt een portefeuillemodel met gedefinieerde risico-allocatie, waarbij trackers in specifieke verhoudingen de Value at Risk afstemmen op uw beleggingsdoel. Modelportefeuilles verlichten het probleem van tijdrovend portefeuillebeheer. Ziggma Model Portfolios biedt bijvoorbeeld modellen die door interne analisten zijn samengesteld.

Hoe werkt beleggen met een modelportefeuille?

Beleggen met een modelportefeuille betekent dat u kiest voor een vaste fondsverdeling, afgestemd op uw risicoprofiel. Deze portefeuilles, vaak een mix van aandelen- en obligatiefondsen, worden samengesteld om risico's te spreiden en de complexiteit van beleggen te verlichten. Aanbieders zoals Knab maken voor elk risicoprofiel een modelportefeuille, waarbij u kunt kiezen uit vele beschikbare modellen en zelfs gemakkelijk kunt wisselen tussen deze modellen.

Hoe wordt de verdeling tussen aandelen en obligaties bepaald?

De verdeling tussen aandelen en obligaties in een modelportefeuille aandelen wordt bepaald door uw persoonlijke situatie en beleggingshorizon. Deze verhouding hangt af van het risicoprofiel dat u kiest. Aandelen zijn risicovoller dan obligaties, dus uw risicotolerantie speelt een grote rol. Ook uw leeftijd en financiële doelstellingen bepalen de optimale verhouding. Het gaat erom hoeveel risico u wilt en kunt nemen om uw beleggingsdoelstellingen te behalen.

Hoe vaak wordt een modelportefeuille aangepast?

Modelportefeuilles worden regelmatig aangepast om in te spelen op marktontwikkelingen. Zo worden de modelportefeuilles van Szkoła inwestycyjna F-Trust gemiddeld eenmaal per maand gewijzigd. Dit gebeurde maandelijks tussen september 2013 en februari 2018. Curvo-portefeuilles worden zelfs wekelijks herzien om de samenstelling aan te passen aan het risicoprofiel van de belegger. De TopTien portefeuille van ProBeleggen krijgt maandelijks een update door experts. Ook BlackRock past de wegingen in zijn modelportefeuilles regelmatig aan. Dit gebeurt door evaluatie en bijstelling, om alert te reageren op markt- en economische ontwikkelingen. Robo-Advisor portefeuilles worden ook vaak aangepast door rebalancing naar vooraf bepaalde gewichten.

Welke soorten modelportefeuilles zijn er?

Modelportefeuilles zijn er in diverse soorten, afgestemd op verschillende beleggingsdoelen en risicoprofielen. U vindt varianten die variëren van zeer defensief tot zeer offensief, vaak samengesteld uit een mix van aandelen- en obligatiefondsen. Sommige aanbieders, zoals Brand New Day, bieden vijf van deze modellen aan, inclusief standaard en duurzame categorieën. Daarnaast bestaan er actief beheerde portefeuilles, zoals die van Amundi, en voorbeeldportefeuilles, bijvoorbeeld vier bij Robeco of Centraal Beheer. Ook Tostrams biedt vier aandelenportefeuilles aan.

Defensieve modelportefeuille

Een defensieve modelportefeuille kenmerkt zich door een laag rendement en een laag risico op verlies. Het doel is om uw vermogen op lange termijn veilig te stellen. Beleggers met deze strategie streven naar een voorspelbare en stabiele portefeuille. Zo bestaat een zeer defensieve modelportefeuille bijvoorbeeld uit 10% aandelen en 90% obligaties. De modelportefeuille 'Zeer defensief' kenmerkt zich door weinig risico, zoals ook een defensieve modelportefeuille bij Brand New Day minder beleggingsrisico neemt. In een berenmarkt in 2024 beoogde een defensieve portefeuille een minder slecht rendement dan een offensieve portefeuille. In april 2018 streefde de defensieve modelportefeuille van Szkoła inwestycyjna naar lage volatiliteit en een rendement boven 3% per jaar. In september 2018 handhaafde een defensieve modelportefeuille posities in geldmarktfondsen, mede door de Turkse schuldencrisis. Defensieve positionering vermijdt waarde-erosie van kapitaal, wat verliezen die jaren nodig hebben om te herstellen voorkomt.

Neutrale modelportefeuille

Een neutrale modelportefeuille heeft een samenstelling van 50% aandelen en 50% obligaties. Dit komt overeen met een neutraal risicoprofiel bij beleggen. Een modelportefeuille Neutraal bevat 50 procent aandeelhoudende fondsen en 50 procent obligatiefondsen. Het obligatiefondspercentage van een modelportefeuille Neutraal is 50,0%, en het obligatie percentage is eveneens 50.0%. Een neutrale portefeuille bestaat meestal voor ongeveer 50 procent uit obligaties. Bij Brand New Day belegt de 'Groen - Neutraal' modelportefeuille 50% in aandelenfondsen en 50% in obligatiefondsen.

Offensieve modelportefeuille

Een offensieve modelportefeuille streeft naar een hoger rendement, wat gepaard gaat met een hoger risico op verlies. Dit type portefeuille heeft een bovengemiddeld tot hoog risicoprofiel, zelfs voor zeer offensieve varianten. De samenstelling bestaat vaak voor meer dan 50 procent uit aandelen, met een hogere aandelenallocatie dan obligaties. Een veelvoorkomend voorbeeld is een verdeling van 70 procent aandelen en 30 procent obligaties. Zo bestaat een Groen - Offensief modelportefeuille uit 70% aandeelhoudende fondsen. In november 2024 belegde een offensieve portefeuille vooral in small- en midcap aandelen. U kiest hiermee voor een strategie die gericht is op aanzienlijke groei, met de daarbij horende grotere koersschommelingen.

Wat zijn de voordelen en risico's?

Beleggen met een modelportefeuille biedt gemak en spreiding, maar brengt ook risico's met zich mee. U kiest voor een gestructureerde aanpak die het beleggen vereenvoudigt. Tegelijk moet u rekening houden met mogelijke koersdalingen en de invloed van tracking error.

Waarom kiezen beleggers voor gemak en spreiding?

Beleggers kiezen voor modelportefeuilles vanwege het gemak en de brede spreiding die ze bieden. ETF's, die zorgen voor zekerheid door een passieve strategie en spreiding in bedrijven, verminderen de kans op totaal verlies bij marktcorrecties en stabiliseren rendementen. Diversificatie met ETF's leidt tot risicoreductie en beter gespreide rendementen, waardoor de volatiliteit van de portefeuille afneemt. Dit maakt beleggen in brede portefeuilles zoals ETF's aantrekkelijk, omdat voldoende spreiding risico's op verlies beperkt en de afhankelijkheid van één sector of regio verkleint. Stel dat één sector plotseling instort — een goed gespreide portefeuille vangt dit veel beter op. Beleggers in de aandelenmarkt diversifiëren investeringen over verschillende sectoren voor risicobeperking en groeikansen. Wereldwijd gediversifieerde ETF's verminderen de blootstelling aan idiosyncratische risico's van individuele landen, en veel beleggers kiezen voor indexbeleggen vanwege de lage kosten en eenvoud van de producten. Voor wie geen actieve handelsstrategie wil, is de combinatie van gemak en risicobeheersing via spreiding een sterke troef.

Welke risico's loop je bij koersdalingen?

Bij koersdalingen loopt u het risico dat uw belegde geld (gedeeltelijk) minder waard wordt of zelfs verloren gaat. Dit koersrisico betekent dat de waarde van uw beleggingen aanzienlijk kan fluctueren en dalen door onverwachte marktbewegingen. Meer risico nemen bij beleggen kan leiden tot forse koersdalingen en een lager rendement. Sterke koersdalingen van onderliggende aandelen kunnen zelfs leiden tot verlies, ondanks eventuele rentebetalingen. Het risico omvat het verlies van uw belegde vermogen, bijvoorbeeld door faillissementen van bedrijven of algemene koersdalingen. Waarderingsrisico verhoogt dit neerwaartse risico, veroorzaakt door marktcorrecties, verandering in beleggerssentiment of verslechtering van bedrijfsfundamentals. Een strategie van kopen tijdens volatiliteit brengt ook risico's met zich mee, omdat de koers niet vanzelf herstelt bij bijvoorbeeld teleurstellende winstcijfers. Voorbeelden van beleggingen met koersrisico zijn aandelen, gebouwen, goud, olie en graan.

Wat betekent tracking error bij een modelportefeuille?

Tracking error meet de volatiliteit van de afwijking van uw portefeuille ten opzichte van een benchmark. Het geeft aan hoe nauwkeurig een beleggingsportefeuille de prestaties van zijn referentie-index volgt. Deze fout meet rendementsafwijkingen en de variantie van het portefeuillerendement versus het benchmarkrendement. Voor ETF-prestaties is tracking error een onbedoelde afwijking in rendement. Een lage tracking error betekent dat uw indexfonds de benchmarkindex nauwkeurig volgt. Hoe lager de tracking error, hoe stabieler een ETF zijn index volgt. Beleggingsfondsen kunnen tracking error risico ondervinden door prestatieafwijking van de benchmarkindex, wat ook het risico van actief beheer bepaalt.

Hoe kies je de juiste modelportefeuille?

De juiste modelportefeuille kiezen begint met het afstemmen op uw persoonlijke risicoprofiel en beleggingsdoelen, die in de loop van de tijd kunnen veranderen. Er zijn diverse varianten beschikbaar, van zeer defensief tot zeer offensief, vaak met een vaste risico- en fondsverdeling. De rol van uw risicoprofiel, de geschiktheid van aandelen en obligaties voor uw doelen, en uw periodieke inleg spelen hierbij een belangrijke rol.

Welke rol speelt je risicoprofiel?

Uw risicoprofiel beschrijft hoeveel risico u bereid bent te nemen voor potentieel rendement. Dit profiel geeft aan hoeveel risico u wilt lopen, bijvoorbeeld bij beheerd beleggen. U bepaalt zelf uw risicotolerantie, variërend van conservatief tot agressief. Een risicoprofiel kan ook standaard zijn, zoals defensief, neutraal of offensief. Voor vermogensbeheer zijn er vaak risicoprofielen op maat beschikbaar. Het fungeert als een routekaart voor weloverwogen beleggingsbeslissingen. Zo helpt het u bij het bepalen van de juiste beleggingsstrategie, passend bij uw financiële doelen en risicotolerantie.

Wanneer passen aandelen en obligaties beter bij je doel?

Aandelen en obligaties passen beter bij je doel als je rekening houdt met je risicoprofiel, financiële doelen en investeringshorizon. Aandelen bieden hoger groeipotentieel, maar brengen ook meer risico met zich mee. Obligaties daarentegen zijn stabieler en hebben lagere rendementen. De optimale verdeling tussen aandelen en obligaties hangt af van je leeftijd, risicotolerantie en financiële doelstellingen. Ben je dicht bij een financieel doel, dan is het verstandig om aandelen te verkopen en in obligaties te herinvesteren om risico te verminderen. Ook bij een kortere beleggingshorizon neemt de optimaliteit van obligaties in je portefeuille toe. Je beleggingskeuzes moeten altijd aansluiten bij je persoonlijke doelen en vermogen.

Hoeveel geld kun je periodiek inleggen?

U kunt periodiek beleggen starten met een minimale inleg van €50 per maand. Dit is bijvoorbeeld mogelijk bij Centraal Beheer, waar u wekelijks of maandelijks vanaf dit bedrag kunt inleggen. Zelfs kleine bedragen, zoals €50 per maand, kunnen over de lange termijn een mooi vermogen opbouwen. Een inleg van €100 per maand bouwt na 40 jaar met 6% rendement bijna €190.000 op. Met €100 tot €200 per maand kunt u over 40 jaar meer dan €600.000 opbouwen. Dit is gebaseerd op 8% rendement. Ouders kunnen voor hun kind een aardig vermogen opbouwen. Dit kan met €50 tot €100 per maand tot het 18e jaar.

Welke aanbieders en modelportefeuilles zijn bekend?

Verschillende aanbieders bieden modelportefeuilles aan. Tostrams biedt vier varianten voor aandelen en ETF's, toegankelijk voor abonnees. Brand New Day en BeSmart Vermogensbeheer hebben elk vijf opties, terwijl vermogensbeheerder Semmie drie modelportefeuilles heeft. Centraal Beheer en Peaks bieden elk vier portfolio’s, en Beleggers Belangen zeven succesvolle voorbeeldportefeuilles. Daarnaast biedt extraETF.com meer dan honderd modelportefeuilles ter vergelijking aan. U kunt zich verdiepen in het aanbod van grote spelers zoals BlackRock, Vanguard en Dimensional, en leren waar u op moet letten bij het vergelijken van portefeuilles.

Wat bieden BlackRock, Vanguard en Dimensional?

BlackRock, Vanguard en State Street zijn de grootste vermogensbeheerders in de beleggingswereld. Vanguard en BlackRock behoren tot de grootste aanbieders van passieve indexbeleggingen en domineren de ETF- en indexfondsmarkt. Samen met State Street beheren zij driekwart van alle ETF-activa. BlackRock biedt een uitgebreid aanbod aan beleggingsfondsen en ETF’s, en gebruikt hiervoor indexoplossingen van MSCI. Deze aanbieder staat ook bekend om zijn innovatieve technologie, zoals Aladdin. Het bedrijf richt zich op risicobeheer en kostenverlaging via ETF's. Dimensional Fund Advisors levert gegevensbestanden voor Vanguard-stijl ETF-aandeelklassen. Europese aanbieders van indextrackers lopen achter op deze grote Amerikaanse spelers.

Waar let je op bij verschillende portefeuilles?

Een individuele belegger kan meerdere modelportefeuilles tegelijkertijd beheren. Hierbij let u op verschillende zaken. U kunt portefeuilles scheiden voor diverse financiële doelen, zoals pensioenopbouw of beleggingen in grondstoffen. Het is zelfs mogelijk om bij verschillende partijen diverse risicoprofielen aan te houden. Investeerders met gediversifieerde portefeuilles houden vaak meerdere investeringsaccounts aan, wat extra beheer vraagt bij een groeiende portefeuille met meerdere fondsen. Denk bijvoorbeeld aan een belegger die naast zijn pensioenportefeuille ook een aparte portefeuille voor de studie van zijn kinderen heeft. De samenstelling van portefeuilles vraagt aandacht voor de juiste mix van activaklassen, zoals aandelen, obligaties en grondstoffen, passend bij uw investeringsdoelen, risicodragend vermogen en beleggingshorizon. Een gevarieerde samenstelling met verschillende activa is hierbij essentieel.

Modelportefeuille zelf samenstellen of laten beheren?

De keuze voor zelf uw modelportefeuille samenstellen of laten beheren hangt af van uw kennis en beschikbare tijd. Zelf beleggen met een modelportefeuille vraagt om een gestructureerde aanpak, vaak in negen stappen. Zonder begeleiding kan het samenstellen van een portefeuille complex zijn, gezien de vele beleggingsmogelijkheden. Vermogensbeheer of een robo-advisor kan dan een slimmere optie zijn, waarbij experts de portefeuille beheren en aanpassen. Dit levert tijdswinst op en vermindert de administratieve last.

Wanneer kies je voor zelf beleggen met een model?

Wanneer kiest u voor zelf beleggen met een model? Dit doet u als u voldoende kennis, tijd en interesse heeft. Uw financiële situatie en risicotolerantie zijn hierbij belangrijk. De keuze voor zelf beleggen met een model of een Robo-Advisor hangt af van uw persoonlijke voorkeuren. Denk hierbij aan uw inkomen, leeftijd, vermogen en tijdshorizon. Een bewuste keuze voor een beleggingsbenadering is essentieel, ongeacht uw ervaring.

Wanneer is vermogensbeheer of een robo-advisor slimmer?

Een robo-advisor is slimmer als u tijd wilt besparen en ontzorgd wilt worden bij het beleggen. Deze digitale vermogensbeheerder neemt beleggingsbeslissingen volledig uit handen, wat zorgt voor tijdwinst en geautomatiseerd portefeuillebeheer. Dit is vooral handig voor beleggers met weinig tijd of zonder diepgaande financiële kennis. Bovendien vermindert een robo-advisor de ruimte voor irrationele beslissingen, omdat deze emotieloos en data-gedreven werkt. Zo wordt uw vermogen rationeel beheerd, wat een voordeel kan zijn ten opzichte van menselijke adviseurs.

Welke kosten en serviceverschillen spelen mee?

De kosten en serviceverschillen die meespelen bij modelportefeuilles zijn complex en variëren sterk per aanbieder. U krijgt te maken met beheervergoedingen, transactiekosten en kosten voor de beleggingsrekening. Bij klassieke banken betaalt u vaak beheersmandaatkosten, instapkosten en uitstapkosten. Online platforms en brokers rekenen ook beheermandaatvergoedingen, uitstapkosten en premiekosten. Stel, u kiest voor een online broker; dan kunnen er naast de vermelde kosten nog aanvullende kosten zijn zoals marktconforme spreads, toeslagen en externe kosten. Het is daarom essentieel om alle prijscomponenten goed te controleren voordat u een keuze maakt.

Wat zijn modelportefeuilles?

Modelportefeuilles zijn vooraf samengestelde beleggingsstrategieën die experts maken op basis van uw gebruikersprofiel en risiconiveau. Ze bestaan vaak uit een mix van aandelen- en obligatiefondsen, variërend van zeer offensief (100% aandelen) tot zeer defensief. Hoewel ze hypothetisch zijn, zijn deze portefeuilles realistisch en aanpasbaar aan uw behoeften en risicobereidheid. Ze verlichten het probleem van tijdrovend portefeuillebeheer, vooral bij het managen van vele klanten met diverse investeringen. Modelportefeuilles zijn geschikt voor ieder type belegger. Er zijn veel varianten beschikbaar; zo biedt fondsbeleggen vijf modelportefeuillevarianten en zijn er bij Szkoła inwestycyjna zeven modelportefeuilles met verschillende risiconiveaus. Ook vindt u bij extraETF.com meer dan 100 modelportefeuilles voor beleggers, en Brand New Day biedt vijf modelportefeuilles aan.

Wat zijn modelportefeuilles in de beleggingswereld?

Een modelportefeuille in de beleggingswereld is een vooraf bepaalde procentuele verdeling van beleggingen, zoals ETF's of aandelen. Deze portefeuilles zijn ontworpen voor professioneel beheerd beleggen en variëren in risico- en rendementsniveaus. Zo bestaan de modelportefeuilles van Brand New Day uit een combinatie van aandelen- en obligatiefondsen, met specifieke risicoverdelingen en een onderscheid tussen standaard en duurzame opties door de fondsselectie. De meer dan honderd modelportefeuilles op extraETF.com kunnen beleggers inspiratie bieden voor diverse risicoprofielen.

Heeft 100 euro per maand beleggen zin?

Ja, beleggen met 100 euro per maand heeft zeker zin voor vermogensopbouw op lange termijn. Het is een haalbare manier voor veel mensen om te investeren. Dit komt door het krachtige rente-op-rente effect.

Een belegger kan zo bijna 250.000 euro bij elkaar beleggen over een langere periode. Een vroege starter kan na 40 jaar beleggen, met een rendement van ongeveer 6% per jaar, bijna 190.000 euro opbouwen.

Na 30 jaar kan dit bedrag oplopen tot 122.709 euro bij een verwacht rendement van 7% per jaar. Met 6% rendement over 30 jaar levert 100 euro per maand beleggen 49.000 euro op.

Zelfs als kosten het rendement drukken tot 5,8%, is na 30 jaar nog 141.673 euro aan opgebouwde waarde mogelijk. Na 20 jaar kan het eindvermogen al 52.397 euro bedragen.

Wat is een ideale beleggingsportefeuille?

Een ideale beleggingsportefeuille sluit aan bij uw financiële doelen en risicotolerantie. Het is een gediversifieerde combinatie van investeringen, zoals aandelen, obligaties en onroerend goed, die risico's minimaliseert en langetermijnrendementen optimaliseert. Een goed gespreide portefeuille beschermt uw spaargeld tegen inflatie en zorgt voor consistente groei, ongeacht de prestaties van individuele sectoren. De ideale vermogensmix hangt af van uw persoonlijke financiële doelen, risicotolerantie en beleggingshorizon. Dit betekent dat voor iemand die bijna met pensioen gaat, de ideale portefeuille er heel anders uitziet dan voor een jonge starter. Een gebalanceerde portefeuille combineert een optimale risico-rendementsverhouding, met een gezonde mix van kortetermijn- en langetermijnbeleggingen. Deze wordt samengesteld op basis van verwachte opbrengst en risico van verschillende beleggingen. Zo'n evenwichtige portefeuille biedt een balans tussen rendement en veiligheid, en bevat een geschikte assetallocatie en beleggingsstrategie.

Hoe begin je zelf met een modelportefeuille?

Om zelf een modelportefeuille te starten, begint u met het samenstellen van een portefeuille die past bij uw beleggingsdoelen en risicoprofiel. Dit is essentieel voor beginnende beleggers om een gebalanceerde portefeuille op te bouwen. Door de juiste principes en indexfondsen of ETF's te volgen, bouwt u een robuuste portefeuille op. Veel beleggingsportefeuilles voor beginners gebruiken asset allocatie modellen. Het volgen van deze stappen helpt u een portefeuille samen te stellen die perfect bij u past.