Investeren in winkels

Investeren in winkels betekent beleggen in winkelvastgoed. Dit is een aantrekkelijke mogelijkheid voor beleggers. Het kan voorspelbare huurinkomsten opleveren, vaak door langlopende huurcontracten. Op deze pagina leest u meer over de voordelen, risico's en belangrijke overwegingen bij investeren in winkelruimte.

Wat betekent investeren in winkelvastgoed?

Investeren in winkelvastgoed betekent geld steken in onroerend goed zoals winkels en winkelcentra. Het doel is om huurinkomsten te genereren en de waarde van het vastgoed op lange termijn te laten stijgen.

Dit kan leiden tot maandelijkse huurinkomsten en voorspelbare kasstromen, vaak door langlopende huurovereenkomsten. Vooral in populaire gebieden zijn potentieel hoge huurrendementen mogelijk. U kunt de waarde van het vastgoed verhogen door renovatie of herontwikkeling. Houd er rekening mee dat dergelijke investeringen aanzienlijke kapitaaluitgaven en doorlopend beheer vragen, zoals onderhoud en huurdersrelaties. Hoewel er in Nederland sprake is van gestegen winkelleegstand, blijft investeren in winkelvastgoed interessant. Het dient ook als relevante activaklasse voor diversificatie, bijvoorbeeld voor beleggers met kantoorvastgoed.

Waarom investeren in winkels interessant kan zijn

Investeren in winkels blijft een aantrekkelijke investeringsmogelijkheid voor beleggers die zoeken naar stabiele inkomsten en waardegroei op lange termijn. Dit type vastgoed kan zorgen voor voorspelbare huurinkomsten, vaak via langlopende huurovereenkomsten. Daarnaast biedt het de mogelijkheid tot waardevermeerdering van het pand zelf.

Vooral in populaire winkelgebieden zijn potentieel hoge huurrendementen haalbaar. Huurders zoals supermarkten en discountwinkels zijn waardevol, omdat ze minder gevoelig zijn voor online winkelen. Buurtwinkelcentra en goed gepositioneerde supermarkten blijven aantrekkelijke investeringen voor stabiliteit en toekomstgerichte rendementen in 2024 en de jaren daarna. Investeren in winkelruimte kan ook de diversiteit van uw vastgoedportefeuille vergroten. Zelfs met de gestegen winkelleegstand in Nederlandse binnensteden, blijft investeren in winkelvastgoed interessant.

Welke vormen van beleggen in winkelvastgoed zijn er?

Investeren in winkelvastgoed kan op diverse manieren. Vastgoedbeleggingen kunnen specifiek in de sector winkels worden gedaan. De meest directe vorm voor u is het zelf aankopen van panden voor verhuur. Dit biedt de kans om de waarde van het vastgoed te verhogen, bijvoorbeeld door renovatie. Een winkelpand kan bovendien geschikt zijn voor verschillende doeleinden. Daarnaast zijn er mogelijkheden zoals beleggen via vastgoedfondsen of participeren in commercieel vastgoed. Elke benadering heeft specifieke kenmerken die investeerders in winkelvastgoed goed moeten begrijpen.

Direct een winkelpand kopen

U kunt direct een winkelpand kopen als vastgoedkoper. Betrouwbare aanbieders maken gerichte investeringen in winkelpanden mogelijk. Zo biedt De Vastgoedwinkel de mogelijkheid om beleggingspanden aan te kopen. Zij ondersteunen kopers bij het aankoopproces. Ook verbinden zij verkopers en kopers in een transparante vastgoedomgeving. De Vastgoedwinkel verzorgt advies op maat voor de financiering van deze beleggingspanden. Hun diensten omvatten het kopen en financieren van beleggingspanden.

Beleggen via vastgoedfondsen

Beleggen via vastgoedfondsen is een manier om in onroerend goed, zoals appartementen, te investeren zonder zelf een pand te kopen. Deze fondsen maken passief investeren mogelijk, zelfs met kleine bedragen. U profiteert van huurinkomsten en waardestijging van het vastgoed. Beursgenoteerde fondsen bieden deze optie via de aandelenmarkt met weinig startkapitaal. Een vastgoedfonds verkleint het risico door spreiding over meerdere panden. Wel bestaat het risico op waardedaling van panden. Ook heeft u beperkte zeggenschap als belegger.

Participeren in commercieel vastgoed

Participeren in commercieel vastgoed betekent investeren in panden die inkomsten genereren, zoals winkelcentra. Deze investering omvat de aankoop van commerciële panden. Het biedt kansen voor vermogensgroei en het genereren van inkomsten. U profiteert van waardevolle deals, vooral bij noodlijdend commercieel vastgoed. Inkomsten komen uit huurbetalingen van zakelijke huurders via huur- of leaseovereenkomsten. Particuliere vastgoedfinanciers wijken steeds vaker uit naar commercieel vastgoed. Een investeerder kan overwegen dit vastgoed te financieren. Meer informatie over investeren in commercieel vastgoed vindt u op rendementbeleggen.nl.

Rendement, kosten en financiering

Rendement bij investeren in winkels is de verhouding tussen de opbrengst en het geïnvesteerde kapitaal. Dit financiële resultaat, uitgedrukt als percentage, wordt direct beïnvloed door kosten en vergoedingen. Denk hierbij aan huurinkomsten, aankoopkosten en de financiering van het pand.

Huurinkomsten en leegstandsrisico

Huurinkomsten uit vastgoed staan onder druk door leegstand. Leegstand is een financieel risico bij investeringen in huurvastgoed. Dit kan uw rendement negatief beïnvloeden. Wanneer een winkel of woning leeg komt te staan, valt de huuropbrengst weg. Dit bemoeilijkt het betalen van rente en aflossingen op uw hypotheek of andere leningen. Ook kunnen huurprijzen dalen, wat de huurinkomsten verder vermindert. Leegstand brengt daarnaast hogere kosten met zich mee voor onderhoud en marketing van het pand. Wanbetaling door huurders kan eveneens leiden tot verlies van huuropbrengsten. U kunt risico's minimaliseren door goed huurprijsadvies in te winnen.

Aankoopkosten en onderhoud

Investeren in winkels brengt naast de aankoop ook doorlopende kosten met zich mee. U krijgt te maken met onderhouds- en beheerkosten voor het vastgoed, zoals reparaties en renovaties. Deze onderhouds- en reparatiekosten kunnen hoog uitvallen. Een vastgoedeigenaar betaalt jaarlijks voor onderhoud, reparaties, belastingen en verzekeringen. Soms bedragen de onderhoudskosten wel 15 procent van de huurinkomsten. Bij een double net huurcontract vallen ook kosten voor daken, muren en technische installaties onder het onderhoud. Deze uitgaven worden direct als kosten geboekt op het moment dat ze ontstaan.

Financiering met eigen vermogen of hypotheek

U kunt winkelvastgoed financieren met een combinatie van eigen vermogen en een hypotheek. Een ondernemer met voldoende kas kan vastgoed volledig financieren met eigen vermogen, ook voor de aankoop van een bedrijfspand. De financiering van een bedrijfspand kan ook via kapitaal van investeerders.

Eigen vermogen is de meest directe manier van financieren. Heeft u echter onvoldoende eigen vermogen, dan is externe financiering een optie. Denk hierbij aan een lening, crowdfunding, of een vastgoed- of verhuurhypotheek. Voor een verhuurhypotheek is wel een inbreng van eigen middelen nodig.

Vreemd vermogen, zoals een bedrijfshypotheek of zakelijke lening, kan ook worden ingezet voor de verduurzaming van bedrijfspanden. Dit is nodig als er onvoldoende eigen vermogen is opgebouwd. Een ondernemer die financiering zoekt, kan altijd eigen vermogen gebruiken als onderdeel van de verschillende financieringsvormen.

Risico’s van investeren in winkels

Investeren in winkels brengt diverse risico's met zich mee. Deze kunnen uw investering beïnvloeden, vooral als u niet over de juiste kennis beschikt. Denk hierbij aan leegstand, de financiële gezondheid van huurders en schommelingen in de marktwaarde door economische factoren en e-commerce.

Leegstand en tijdelijke sluiting

Leegstand en tijdelijke sluiting van winkelpanden betekenen dat er geen huurinkomsten zijn. Dit kan ook leiden tot tijdelijke niet-uitkering aan deelnemers. Tijdelijke leegstand van commercieel onroerend goed komt vaak voor tijdens de leegstandperiode zelf, bijvoorbeeld bij het afwachten van verhuur, verkoop of herontwikkeling. Ook tijdens een vergunningentraject kan een pand tijdelijk leegstaan. Langdurige leegstand brengt risico's met zich mee, zoals verminderde bezoekersaantallen en een daling van de omzet. Dit kan leiden tot verwaarlozing en zelfs een toename van criminaliteit in de winkelstraat.

Locatie en huurderskwaliteit

De locatie van een winkelpand en de kwaliteit van de huurders bepalen sterk het succes van uw investering in winkelvastgoed. Een strategische locatie trekt meer bezoekers, wat de huurwaarde van het pand verhoogt. De financiële draagkracht van de huurder is net zo belangrijk; dit zorgt voor stabiele huurinkomsten. Een solide huurder vermindert het risico op leegstand en onbetaalde huur, wat cruciaal is voor uw rendement. Voor een gedegen analyse van deze factoren kunt u advies inwinnen bij gespecialiseerde vastgoedexperts.

Marktwaarde en herverhuur

De marktwaarde in verhuurde staat is het geschatte bedrag waartegen vastgoed in verhuurde staat wordt overgedragen, wat ook geldt voor maatschappelijk vastgoed. Dit is de geschatte marktwaarde van het pand, rekening houdend met de huurinkomsten. In Nederland stelt een taxateur deze marktwaarde vast voor beleggingspanden. De waarde in verhuurde staat ligt doorgaans tussen 70 en 100 procent van de koopsom van een woning, en is voor een woning ongeveer 85% van de marktwaarde. Een woning met gereguleerde huur beïnvloedt deze waarde; hoe lager de toegestane huur, hoe lager de marktwaarde. Commercieel vastgoed kunt u tot maximaal 85 procent van deze marktwaarde herfinancieren. Externe factoren zoals macro-economische omstandigheden en de vastgoedmarkt kunnen de waarde van verhuurd vastgoed laten stijgen of dalen.

Zo kies je een winkelpand of fonds

Om een winkelpand of fonds te kiezen, kijkt u naar uw investeringsdoelen en de specifieke kenmerken van het vastgoed. Een persoon die wil investeren in vastgoed kan kiezen uit diverse vastgoedfondsen, zoals die gericht op wandel- of winkelpanden, kantoorlocaties, logistiek onroerend goed, of een mix van woonhuizen, kantoor- en winkelpanden. Er zijn ook fondsen die uitsluitend in winkelpanden beleggen of zich focussen op winkelcentra in opkomende steden, met brede doelportefeuilles zoals die van selectiefonds.nl met sociale, horeca, supermarkten en winkelvastgoed. Betrouwbare aanbieders zoals De Vastgoedwinkel en Woon Winkel Fonds verzorgen de aan- of verkoop van beleggingsobjecten. De juiste keuze hangt verder af van factoren zoals de locatie, het huurcontract en de spreiding van uw beleggingen.

Locatie en passantenstroom

De locatie van een winkelruimte bepaalt voor een groot deel het aantal passanten. Een locatie voor een warenhuis beïnvloedt bijvoorbeeld een hoge passantenstroom. Ook een schoenenwinkel of speelgoedwinkel trekt meer spontane bezoekers en klanten met een goede passantenstroom. Voor een supermarkt of kruidenierswinkel is de nabijheid van woonwijken, kantoren, scholen en winkelstraten cruciaal voor de passantenstroom. Een koffiewinkel of ijssalon ziet de passantenstroom versterkt door de nabijheid van kantoren, scholen of drukke winkelstraten. Zelfs een reisbureau kan de passantenstroom verhogen door dicht bij andere winkels, kantoren of woonwijken te zitten.

Huurcontract en looptijd

Een huurcontract voor een winkelpand, ook wel middenstandsbedrijfsruimte genoemd, heeft meestal een looptijd van twee periodes van vijf jaar. Dit geldt ook voor andere bedrijfsruimtes onder artikel 290, zoals kantoorruimte. Elk huurcontract moet de duur van de overeenkomst duidelijk vermelden. Wordt een bedrijfshuurcontract niet op tijd opgezegd, dan verlengt het automatisch met een jaar of voor onbepaalde tijd. Huurcontracten kunnen ook voor een korte termijn worden afgesloten. Ze regelen bovendien de opzegtermijn en formaliteiten bij beëindiging, afhankelijk van de huurperiode en wettelijke termijnen. Een huurcontract voor onbepaalde tijd, met een minimale huurperiode van twee jaar, biedt de verhuurder meer zekerheid op huurinkomsten. Historisch gezien, in 2015, varieerden de originele looptijden van huurcontracten bij vastgoedeigenaren van 1 tot 15 jaar.

Spreiding binnen vastgoed en beleggen

Spreiding binnen vastgoed en beleggen betekent dat u uw investeringsrisico's verdeelt. Een belegger in vastgoed kan risico spreiden door in verschillende vastgoedtypes te investeren, wat het totale risico van uw vastgoedbeleggingen vermindert. U realiseert spreiding door een gediversifieerde vastgoedportefeuille op te bouwen, mogelijk door diverse vastgoedobjecten aan te kopen op verschillende locaties. Dit kan ook door te investeren in verschillende regio’s, via een vastgoedfonds, of door investeringen over diverse huurders te spreiden. Vastgoedfondsen helpen risico's te beperken door geografische en sectorale spreiding. Een gouden regel is dat u investeringen spreidt over meerdere panden; stel, u heeft een winkelpand dat tijdelijk leegstaat, dan vangt u dit op met inkomsten uit uw andere panden.

Is beleggen in de detailhandel een goed idee?

Het hangt af van uw persoonlijke situatie en de marktomstandigheden of beleggen in de detailhandel een goed idee is. Factoren zoals de locatie van het pand, de huurder en de economische vooruitzichten spelen hierbij een rol. Voor goed advies over uw specifieke kansen kunt u het beste een financieel adviseur raadplegen. Die kan de risico's en mogelijke opbrengsten voor uw situatie inschatten.

Wat levert 100 euro per maand beleggen op?

Met €100 per maand beleggen kunt u een aanzienlijk vermogen opbouwen. Na 40 jaar is circa €190.000 haalbaar bij 6% rendement, vooral voor een vroege startende belegger. Na 30 jaar levert dit €49.000 op bij 6% rendement. Echter, als kosten het rendement drukken tot 5,8% over 30 jaar, is de opgebouwde waarde €141.673. Een voorbeeld toont dat €100 per maand beleggen van 35 tot 65 jaar ongeveer €69.000 kan opleveren. Na 20 jaar is €29.000 mogelijk bij 6% rendement, of €57.266 bij 8% rendement. Over 10 jaar kunt u €16.000 verwachten met circa 6% rendement.

Wat te doen met 50.000 euro spaargeld?

Met 50.000 euro spaargeld kunt u doelen stellen voor zowel veilige plaatsing als investering. Bepaal eerst uw spaar- en investeringsdoelen, zoals een grote aankoop of vermogensopbouw. Een deel van dit bedrag kunt u veilig op een spaarrekening plaatsen zonder risico. Voor vermogensgroei is beleggen een optie; vermogen beleggen vanaf jonge leeftijd kan leiden tot bijna €200.000. De kracht van lange termijn investeren blijkt uit voorbeelden: jaarlijks 10.000 euro beleggen vanaf 35 jaar kan na 30 jaar ongeveer 513.000 euro opleveren, en 5.000 euro per jaar vanaf 25 jaar kan tot 338.382 euro leiden tegen uw 55e. Zelfs met een initiële 5.000 euro en een maandelijkse inleg van 200 euro kan spaargeld met 7% rendement na 30 jaar met 205.000 euro toenemen, terwijl consistent 100 euro per maand sparen na 25 jaar ruim 50.000 euro kan bereiken. Houd er rekening mee dat 50.000 euro alleen vaak niet genoeg is voor een comfortabel pensioen; een maandelijkse behoefte van 3.000 euro tussen 50 en 80 jaar vereist bijvoorbeeld een totaal spaarsaldo van 1.396.000 euro, en voor 2.000 euro per maand tot 100 jaar is zelfs 1.966.000 euro nodig. Dit onderstreept het belang van investeren voor de lange termijn.

Hoeveel geld heb je nodig om te investeren in winkels?

Om te investeren in winkels heb je een startkapitaal nodig. Voor een nieuwe Only winkel begint het benodigde eigen vermogen vanaf € 60.000 in 2023. Een Primera winkelketen vereist een eigen vermogen van € 100.000. Voor een franchisenemer van Beterlopenwinkel is minimaal 25% van de totale investering, exclusief voorraad, nodig als eigen vermogen. De exacte benodigde som hangt af van de specifieke winkel en de totale investering.

Wanneer is tijdelijk gesloten winkelvastgoed nog interessant?

Tijdelijk gesloten winkelvastgoed blijft interessant als het pand in afwachting is van verhuur, verkoop of herontwikkeling. Herontwikkeling en functieverandering van winkelpanden zijn op dit moment rendabele investeringen, mede door de stabilisatie en verwachte groei van huurprijzen. De retailmarkt in Nederland herstelt voorzichtig, met een groeiende vraag naar kleinere winkelunits en snelle verhuur van leegstaande panden. Om de nadelige gevolgen van langdurige leegstand te voorkomen, kunt u een tijdelijk gesloten pand actief benutten. Tijdelijke ingebruikname via een partij als Oranje Steengoed voorkomt deze nadelige gevolgen en is ideaal voor panden in afwachting van een nieuwe bestemming, terwijl het leegstandsrisico minimaliseert.

Meer weten over beleggen in winkelvastgoed?

Meer weten over beleggen in winkelvastgoed? Dit is een aantrekkelijke investeringsmogelijkheid die stabiele huurinkomsten kan opleveren. Het biedt diversificatievoordelen, vooral als u kijkt naar supermarktvastgoed als een stabiele en risicovrije beleggingscategorie. U moet wel rekening houden met aanzienlijke kapitaaluitgaven en doorlopend beheer, en de potentiële risico's begrijpen. Factoren zoals locatie, bereikbaarheid en demografie zijn daarbij belangrijk, net als de toenemende interesse van beleggers in Nederlands winkelvastgoed en de trend van afnemende leegstand en stijgende winkelvraag.

Neem contact op voor een persoonlijk gesprek

Voor persoonlijk advies over investeren in winkels kunt u contact opnemen met een gespecialiseerde adviseur. Zij kunnen uw specifieke situatie en doelen bespreken. Dit helpt u de juiste keuzes te maken, afgestemd op uw financiële mogelijkheden. Voor actuele marktinformatie en regelgeving kunt u ook de websites van toezichthouders zoals de AFM raadplegen.