Hoe is de verdeling van de verschillende Northern Trust-fondsen?
Hoe is de verdeling van de verschillende Northern Trust-fondsen?
De verdeling van Northern Trust-fondsen is specifiek, waarbij een perfect gespreide portefeuille bestaat uit 80% Northern Trust World Custom ESG Index Fund, 10% Northern Trust Emerging Markets Custom ESG Index Fund en 10% Northern Trust Small Cap Custom ESG Index Fund. Deze samenstelling, gebruikt door grootbanken, biedt beleggers een brede spreiding over wereldwijde aandelenmarkten, inclusief opkomende markten en small caps, en staat bekend om zijn lage kosten.
De specifieke samenstelling van een Northern Trust-fondsenportefeuille hangt af van de beleggingsstrategie en de aanbieder. Over het algemeen zijn de fondsen van Northern Trust ontworpen om een brede en efficiënte marktdekking te bieden. De drie kernfondsen die worden gebruikt om een dergelijke gespreide portefeuille te vormen, zijn:
- Northern Trust World Custom ESG Index Fund (ISIN: NL0011225305)
- Northern Trust Emerging Markets Custom ESG Index Fund (ISIN: NL0011515424)
- Northern Trust Small Cap Custom ESG Index Fund (ISIN: NL0013552078)
Per 2023 werd een verdeling van 80% in het World-fonds, 10% in het Emerging Markets-fonds en 10% in het Small Cap-fonds beschouwd als een perfect gespreide portefeuille. Deze combinatie heeft in de praktijk meer netto rendement opgeleverd dan bijvoorbeeld beleggen in een breed gespreid fonds zoals VWRL.
Er bestaan echter verschillende benaderingen voor de allocatie van Northern Trust-fondsen, afhankelijk van de beleggingsfilosofie of de aanbieder. Hieronder een overzicht van enkele veelvoorkomende verdelingen:
| Type Verdeling | Northern Trust World | Northern Trust Emerging Markets | Northern Trust Small Caps | IWDA | Context / Jaar |
|---|---|---|---|---|---|
| Standaard gespreid | 78% | 12% | 10% | 0% | Zonder IWDA (2022) |
| Perfect gespreid | 80% | 10% | 10% | 0% | Meer netto rendement dan VWRL (2023) |
| Eenvoudig | 85% | 15% | 0% | 0% | Twee fondsen, grootbanken |
| Hybride | ~16.7% | ~16.7% | ~16.7% | 50% | Bij ABN AMRO (2024), 50% NT-fondsen, 50% IWDA |
De hybride verdeling, zoals die in 2024 bij ABN AMRO werd toegepast, combineert drie Northern Trust-fondsen met het IWDA-fonds. Hierbij wordt 50 procent van het totale belegde vermogen verdeeld over de drie Northern Trust-fondsen (ongeveer 16,7% per fonds) en de overige 50 procent in het IWDA-fonds. Dit illustreert dat aanbieders hun eigen voorkeuren of combinaties kunnen hanteren.
Rekenvoorbeeld van een 'perfect gespreide' portefeuille:
Stel, u wilt in 2026 een bedrag van €10.000 beleggen volgens de in 2023 als perfect gespreid beschouwde verdeling van Northern Trust-fondsen. De allocatie zou dan als volgt zijn:
- Northern Trust World Custom ESG Index Fund: 80% van €10.000 = €8.000
- Northern Trust Emerging Markets Custom ESG Index Fund: 10% van €10.000 = €1.000
- Northern Trust Small Cap Custom ESG Index Fund: 10% van €10.000 = €1.000
Deze verdeling zorgt voor een brede diversificatie over verschillende markten en bedrijfsgroottes. Een belangrijk voordeel van beleggen in Northern Trust-fondsen zijn de lage fondskosten, wat bijdraagt aan een hoger netto rendement voor de belegger, vooral bij langetermijnbeleggingen. Dit is bijvoorbeeld relevant voor beleggers die via een PPI (Premiepensioeninstelling) in pensioen beleggen.