Negatieve rente beleggen

Negatieve rente beleggen betekent dat u investeert om de kosten van negatieve spaarrentes te omzeilen. Banken in Nederland rekenen negatieve rente op spaargeld, vaak vanaf bedragen tussen de €100.000 en €250.000. Dit ontmoedigt sparen en plaatst investeerders in een situatie waarin zij aantrekkelijkere alternatieven zoeken, omdat negatieve reële rente op lange termijn waardevermindering van spaargeld betekent. Op deze pagina leest u meer over beleggen als alternatief en de bijbehorende overwegingen.

Wat betekent negatieve rente voor uw geld?

Negatieve rente betekent dat u rente betaalt aan de bank over uw spaargeld. Dit houdt in dat spaarders moeten betalen om hun geld bij de bank te bewaren. Banken in Nederland berekenen deze negatieve rente vaak vanaf een bedrag tussen de €100.000 en €250.000 op uw spaarrekening. De exacte voorwaarden hangen af van de bank waar uw spaargeld is geparkeerd.

Wat betekent dit precies voor uw vermogen? Een negatieve spaarrente leidt tot verlies van spaargeld. De reële rente, dat is de spaarrente min de inflatie, is soms negatief. Dit betekent een waardevermindering van uw spaargeld op lange termijn, oftewel verlies van koopkracht. Rond 2021 daalde de rente op spaargeld al steeds verder, waardoor spaarders soms rente moesten betalen. De reële rente is de laatste maanden tot juni 2025 het meest negatief sinds de jaren '70.

Kunt u beleggen als alternatief voor negatieve rente?

U kunt zeker beleggen als alternatief om negatieve rente te omzeilen. Negatieve spaarrentes bij banken zoals SNS Bank, ABN AMRO, Triodos Bank en ASN Bank stimuleren spaarders om alternatieve investeringen te zoeken. Zo kunt u rendement behalen, zelfs bij lage rentetarieven.

Mogelijke alternatieven zijn aandelen, obligaties en vastgoed. In 2020 zorgde lage of negatieve rente voor een vlucht naar edelmetalen, zoals goud. Beleggers zochten in 2019 ook al naar hedgefondsen en private equity. Een vakantiewoning kan eveneens dienen als investering om negatieve rente te ontwijken. Zelfs obligaties met een negatieve rente kunnen winst opleveren als hun waarde stijgt.

Welke beleggingsvormen passen bij dit doel?

Om negatieve rente te omzeilen, kunt u kiezen uit verschillende beleggingsvormen die passen bij uw risicobereidheid en doelen. De Autoriteit Financiële Markten (AFM) adviseert altijd om uw risicoprofiel goed te bepalen voordat u begint met beleggen. Mogelijke opties zijn beleggen in fondsen zoals ETF's, individuele aandelen, vastgoed of zelfs een spaardeposito.

ETF's

ETF's, of Exchange Traded Funds, zijn beleggingsfondsen die u op de beurs koopt en verkoopt. Ze volgen vaak een index, zoals de AEX, en bieden zo spreiding over verschillende bedrijven of activa. Door te beleggen in ETF's kunt u rendement behalen en zo de negatieve rente op uw spaargeld omzeilen. De waarde van ETF's kan schommelen, net als bij andere beleggingen, dus bepaal altijd uw risicoprofiel.

Aandelen

Aandelen zijn een soort effecten die eigendom in een onderneming vertegenwoordigen. Als aandeelhouder bent u mede-eigenaar van het bedrijf. Dit geeft u recht op een deel van de bezittingen en winsten van de onderneming. U heeft ook stemrecht op aandeelhoudersvergaderingen en kunt profiteren van potentiële winstuitkeringen, zoals dividenden, en vermogensgroei. Bedrijven gebruiken aandelen als financieel instrument om zichzelf te financieren.

Vastgoed

Vastgoed is een verzamelnaam voor objecten die vast staan en in beginsel niet verplaatst worden, synoniem met onroerend goed. Het omvat eigendom dat vast verbonden is met de grond, inclusief fysieke objecten en gerelateerde rechten zoals hypotheek en gemeentelijke belastingen. Vastgoed is waardevast. Het is een uitstekende belegging en gewild bij diverse doelgroepen. Deze waardevaste en gewilde eigenschappen maken vastgoed tot een uitstekende belegging. Het wordt bovendien gezien als een uitstekende en gewilde belegging en investering.

Spaardeposito

Een spaardeposito is een spaarproduct waarbij u geld voor een vaste periode vastzet tegen een vaste rente. Dit maakt het een eenvoudige en veilige investering voor uw spaargeld. U doet een eenmalige storting, waarbij vaak een minimale inleg vereist is. Het vastzetten van het bedrag zorgt voor een hogere spaarrente. U moet wel wachten tot het einde van de looptijd om over uw spaargeld te beschikken. Bijvoorbeeld, een spaardeposito van Santander heeft een minimale inleg van 1.000 euro en een maximale inleg van 1.000.000 euro.

Welke risico's en kosten moet u meenemen?

Beleggen om negatieve rente te omzeilen kent verschillende risico's en kosten. Denk hierbij aan het koersrisico, inflatierisico, beheerkosten en de belasting in box 3. Deze factoren bepalen mede het uiteindelijke rendement van uw beleggingen.

Koersrisico

Koersrisico betekent dat de waarde van uw financiële activa kan verminderen door prijs- of koersontwikkelingen, waarbij de koers van beleggingen aanzienlijk fluctueert en daalt. Dit is het gevaar dat u een deel van uw ingelegde geld verliest, doordat beleggingen minder waard worden door onverwachte marktbewegingen. Denk hierbij aan de waardevermindering van aandelen, gebouwen of grondstoffen zoals goud. Bedrijfsgebonden factoren, zoals jaarresultaten, kunnen dit risico veroorzaken. Hoewel u koersrisico gedeeltelijk kunt verminderen door goede spreiding van investeringen, is het niet volledig te vermijden en blijft het een van de belangrijkste risico's bij beleggen. Voor meer informatie over beleggen met negatieve rentes, kunt u terecht op rendementbeleggen.nl.

Inflatierisico

Inflatierisico betekent dat uw geld minder waard wordt door prijsstijgingen. Als u belegt om negatieve rente te omzeilen, kan inflatie uw rendement uithollen. Wat u vandaag kunt kopen, kost morgen meer. In 2022 was het inflatierisico verhoogd. Dit betekent dat uw koopkracht afneemt, zelfs als uw belegging in waarde stijgt.

Beheerkosten

Beheerkosten zijn de kosten die u betaalt voor het beheer van uw beleggingen. Ze dekken het beheer van uw effectenrekening of beleggingsportefeuille. Deze kosten omvatten vaak fondsbeheerkosten en kosten voor financieel advies. Bij beheerd beleggen zijn beheerkosten een belangrijke kostenpost. Een vermogensbeheerder rekent deze beheerskosten, die zowel vaste als variabele onderdelen kunnen hebben. Denk aan een jaarlijkse servicevergoeding of kosten voor de aankoop van fondsen. Ook de beheerder van een ETF rekent beheerkosten.

Belasting in box 3

Belasting in box 3 betekent dat u jaarlijks belasting betaalt over uw vermogen. Dit geldt als uw vermogen hoger is dan het heffingsvrije vermogen. De belasting wordt berekend over een fictief rendement, niet over uw werkelijke winst of verlies, zelfs over niet-gerealiseerde rendementen. Vanaf 2024 is het tarief in box 3 36% over dit belastbare rendement. U vult uw vermogensbestanddelen in de belastingaangifte in, inclusief die van een eventuele fiscale partner. Voor 2023 en voorgaande jaren kunt u mogelijk geld terugvragen als uw werkelijke rendement lager was dan het forfaitaire rendement. Meer informatie over de rendementsgrondslag vindt u op rendementbeleggen.nl.

Hoe pakt u dit praktisch aan?

Om beleggen tegen negatieve rente praktisch aan te pakken, is een gestructureerde aanpak essentieel. U begint met het helder krijgen van uw doelen en de termijn waarover u wilt beleggen. Daarna kiest u een risicoprofiel dat bij u past, spreidt u uw investeringen en legt u consistent in.

Bepaal uw doel en horizon

Voordat u begint met beleggen, is het belangrijk om uw financiële doelen en horizon helder te krijgen. Het definiëren van deze doelen bepaalt uw beleggingshorizon en risiconiveau. Voor startende beleggers is het essentieel om financiële doelen, risicotolerantie en beleggingshorizon vast te stellen. Uw beleggingsdoelstellingen beïnvloeden of u kiest voor een kortetermijn- of langetermijnhorizon, wat weer de keuze van uw activa bepaalt. Een financieel belegger moet altijd doelstellingen definiëren om de juiste risicobereidheid te bepalen.

Kies een passend risicoprofiel

Kiezen van een passend risicoprofiel betekent dat u bepaalt hoeveel risico u wilt nemen met uw beleggingen. Dit hangt af van uw financiële situatie, uw doelen en hoe lang u uw geld kunt missen. Een passend profiel helpt u om weloverwogen keuzes te maken en onnodige verliezen te voorkomen. De Autoriteit Financiële Markten (AFM) adviseert altijd om uw risicobereidheid zorgvuldig vast te stellen.

Verspreid uw geld over meerdere banken of producten

Geld spreiden over meerdere banken of producten biedt zowel bescherming als kansen op een hoger rendement. Spaarders met meer dan €100.000 op hun rekening doen er goed aan hun spaargeld te verdelen over verschillende banken om zo het risico te beperken bij een bankfaillissement en de dekking van het depositogarantiestelsel te waarborgen. Door uw vermogen over meerdere banken en spaarplekken te spreiden, vermindert u het risico op kapitaalverlies. Bovendien kunt u profiteren van variërende rentepercentages tussen banken, wat kan leiden tot een hogere totale rentevergoeding op uw spaargeld. Het spreiden van spaargeld over meerdere termijndeposito's beschermt uw vermogen ook tegen schommelingen in de rentevoet.

Begin met een maandelijkse inleg

U kunt beleggen met een maandelijkse inleg om vermogen op te bouwen. Financieel beleggen via spaarplannen kan al vanaf 1 euro per maand. Voor beleggers die geleidelijk willen investeren, starten maandelijkse spaarbedragen vaak vanaf 25 euro. Het is waardevol om met kleine bedragen, zoals 10 tot 25 euro per maand, te beginnen. Zo was het in 2023 bij ZinsInvest mogelijk om vanaf 20 euro per maand in te leggen. Een maandelijkse inleg van 50 euro, zoals in 2023, kan al leiden tot vermogensopbouw. Beginnende beleggers kunnen doorgaans starten met een maandelijkse inleg tussen 50 en 100 euro. Voor beleggen via een vermogensbeheerder of andere aanbieders is een minimale inleg van 100 euro per maand gebruikelijk, wat voor zelfstandig beleggende particulieren een gangbaar advies is.

Wat kunt u doen tegen negatieve rente bij de bank?

U kunt verschillende stappen ondernemen om negatieve rente bij de bank te vermijden. Denk hierbij aan het spreiden van uw spaargeld over meerdere rekeningen, het overwegen van een schenking of aflossing, of het overstappen naar een andere bank. Deze opties helpen uw vermogen te beschermen tegen de kosten van negatieve rente.

Geld spreiden over rekeningen

Geld spreiden over rekeningen helpt u negatieve rente te vermijden. Vooral spaarders met meer dan €100.000 spaargeld doen er verstandig aan hun geld over verschillende banken te verspreiden. Dit vermindert het risico op negatieve rente en beschermt uw vermogen bij een bankfaillissement. Door spaargeld over meerdere banken te verdelen, kunt u ook profiteren van hogere totale rentevergoedingen. Houd wel rekening met mogelijke extra kosten die het openen van meerdere rekeningen met zich meebrengt.

Schenking of aflossing overwegen

Een schenking kan een manier zijn om uw hypotheek af te lossen, maar dit is wel onder voorwaarden mogelijk. Zo gold in 2022 een verhoogde vrijstelling van €106.671 voor schenkingen aan (pleeg)kinderen voor de eigen woning of aflossing van de eigenwoningschuld. Heeft u geen direct contant geld, bijvoorbeeld door vastzittend vermogen, dan is een schenking op papier een alternatief. Hierbij legt u vast dat u een bedrag schenkt, maar de uitbetaling wordt uitgesteld, vaak tot na overlijden. Het geld blijft bij de schenker en komt later in mindering op de erfenis. Deze keuze, of het extra aflossen van uw hypotheek, vraagt altijd om een weloverwogen besluit.

Overstappen naar een andere bank

Overstappen naar een andere bank is tegenwoordig eenvoudiger dan u denkt, mede dankzij de Overstapservice. Het 'gedoe' bij overstappen wordt tegenwoordig makkelijker door deze dienst.

• Gebruik de Overstapservice: De Overstapservice maakt het overstappen naar een andere bank mogelijk. Bijna alle banken in Nederland ondersteunen deze dienst. Een overstapper met een betaalrekening kan hiervan gebruikmaken. De nieuwe bank regelt de overstap technisch grotendeels, wat minder administratie voor u betekent.
• Kies uw nieuwe bank: Als consument kunt u overstappen naar iedere bank. Kies bijvoorbeeld voor een bank met een hogere rente op spaargeld.
• Specifiek voor ondernemers: Het overstappen van een zakelijke bankrekening is goed uitvoerbaar. Ondernemers die overstappen voor herfinanciering moeten vaak hun betalingsverkeer via de nieuwe bank laten lopen.
• Sluit uw oude rekening af: U mag uw oude rekening afsluiten. Dit kan zelfs tijdens de 13 maanden dat de Overstapservice actief is.

Welke banken rekenen negatieve rente?

Verschillende Nederlandse banken hebben in het verleden negatieve rente gerekend op spaargeld. Rond 2020 berekenden Rabobank en ING al een negatieve rente van 0,5 procent. Vanaf 1 januari 2021 rekende Rabobank 0,5 procent negatieve rente voor klanten met meer dan 250.000 euro op hun rekeningen. De Volksbank volgde per 1 juli 2021 met een negatieve spaarrente van 0,5 procent op spaarsaldi boven 100.000 euro. Grote Nederlandse banken pasten over het algemeen vanaf 1 juli 2021 een negatieve rente tot 0,5 procent toe op banksaldi boven 100.000 euro. De drempelbedragen varieerden per bank, meestal tussen 100.000 en 250.000 euro. Deze trend was al eerder zichtbaar bij de meeste grote banken in Duitsland en Nederland, begin 2020, en gold in 2021 voor steeds lagere tegoeden.

Is een negatieve reële rente goed?

Een negatieve reële rente is niet goed voor uw spaargeld. Het betekent dat uw geld waarde verliest op lange termijn, wat neerkomt op reëel vermogensverlies. Dit treedt op wanneer de nominale rente die u ontvangt minder is dan het inflatieniveau. De reële rente ontstaat dus wanneer inflatie hoger is dan de rentevoeten. Uw koopkracht neemt dan af. De reële rente is al geruime tijd negatief, vooral door de hoge inflatie van 2022 tot 2024 en nog steeds in het voorjaar van 2025. Een positieve reële rente zou juist een stijging van de koopkracht van geld betekenen.

Hoe werkt de regel van 72 bij beleggen?

De regel van 72 is een financiële techniek die de verdubbelingstijd van investeringen schat. U deelt hiervoor het getal 72 door het jaarlijkse rendement in procenten. Bij een verwacht rendement van 4 procent verdubbelt uw kapitaal bijvoorbeeld in ongeveer 18 jaar. Deze regel geeft een ruwe benadering van de snelheid van kapitaalverdubbeling. Het is populair vanwege de eenvoud en snelheid, wat helpt bij het overzien van beleggingsgroei tegen negatieve rente.

Heeft 100 euro per maand beleggen zin?

Ja, 100 euro per maand beleggen heeft zeker zin, vooral op de lange termijn. Een belegger die maandelijks 100 euro inlegt, kan met compound interest bijna 250.000 euro opbouwen. Dit kan leiden tot flinke groei in rendement op lange termijn door het rente-op-rente effect. Over een periode van 40 jaar kan een inleg van 100 euro per maand met een rendement van 6% oplopen tot 190.000 euro. Met een gemiddeld rendement van 8% kan een maandelijkse inleg van 100 tot 200 euro over 40 jaar zelfs meer dan 600.000 euro opleveren. Na 30 jaar kan een inleg van 100 euro per maand met 6% rendement 49.000 euro opleveren, of 122.709 euro bij 7 procent rendement. Zelfs met kosten die het rendement drukken tot 5,8% over 30 jaar, kan de totale opgebouwde waarde 141.673 euro bedragen. U kunt al beginnen met beleggen vanaf 100 euro per maand, wat het voor veel mensen haalbaar maakt.