Emerging markets broker kiezen

Een emerging markets broker geeft u toegang tot beurzen in opkomende landen. Zo biedt Easybroker toegang tot ruim 150 beurzen in meer dan 30 landen en diverse tools voor beleggen, van uitgebreide analyse tot simpele opties. Voor nieuwe beleggingen overwegen veel beleggers alternatieven zoals Interactive Brokers, Lynx of Todays. Een gratis demo account, zoals Easybroker die aanbiedt, kan helpen bij uw keuze.

Wat is een emerging markets broker?

Een emerging markets broker is een platform dat u toegang geeft tot beleggingsmarkten in opkomende landen. Via zo'n broker handelt u in aandelen, obligaties of andere producten die niet op Westerse beurzen staan. De specifieke markten en producten die beschikbaar zijn, verschillen per aanbieder. Voor gedetailleerde informatie over het aanbod en de voorwaarden raadpleegt u de betreffende broker.

Welke markten en producten kun je verhandelen?

Via een emerging markets broker kunt u handelen in diverse financiële producten en markten. U krijgt toegang tot aandelen, obligaties, valuta, opties en derivaten. De online trading platform markt biedt segmenten voor aandelenhandel, forex trading, cryptocurrency investering en grondstoffenhandel. De grondstoffenmarkt zelf omvat materiële goederen zoals ruwe olie, goud en zilver, die wereldwijd op termijnmarkten verhandeld worden. Specifieke mogelijkheden voor aandelen, ETF's en obligaties met lokale valuta worden verderop besproken.

Aandelen uit opkomende markten

Aandelen uit opkomende markten bieden beleggers aantrekkelijke rendementskansen. Deze aandelen hebben een mogelijk hoger groeipotentieel dan die uit ontwikkelde markten. Wel brengen ze hogere risiconiveaus met zich mee. Ze bieden ook extra diversificatiepotentieel voor uw portefeuille. Voor de meeste beleggers kunnen emerging market aandelen leiden tot verbeterde rendementen en diversificatie. Investeren in opkomende markten is een combinatie van kansen en risico's.

ETF's voor emerging markets

ETF's voor emerging markets zijn beleggingsfondsen die u toegang geven tot opkomende markten. Deze ETF's dekken brede diversificatie over regio's zoals Azië, Latijns-Amerika, Oost-Europa en Afrika. Ze volgen breed gespreide indices zoals de MSCI Emerging Markets en FTSE Emerging Markets, wat aanzienlijk groeipotentieel biedt. Een voorbeeld is de Vanguard FTSE Emerging Markets ETF met een Total Expense Ratio van 0,25%. Beleggen in deze ETF's brengt echter hogere risico's met zich mee dan in ontwikkelde landen, door complexe en volatiele indexen. Emerging markets ETF's combineren kansen met risico's.

Obligaties en lokale valuta

Obligaties en lokale valuta uit opkomende markten bieden aantrekkelijke rentes vergeleken met ontwikkelde markten. Deze obligaties profiteren van een lager renteklimaat en een afnemende dollarsterkte. De waarderingen van staatsobligaties in lokale valuta worden steeds aantrekkelijker in 2024. Dit creëert doorlopend beleggingskansen in lokale valuta. Ze worden licht positief beoordeeld omdat ze momenteel te veel risicomijding prijzen, mede ondersteund door een lagere inflatie-impuls. In 2022 verloren obligaties van opkomende landen in lokale valuta minder dan 13,3 procent waarde in euro's. Investeringen in lokale valuta schuld kunnen beter diversifiëren dan in staatsobligaties in harde valuta. Obligaties in harde valuta zijn echter stabieler dan die in lokale valuta.

Toegang tot opkomende markten per beurs en regio

U krijgt toegang tot opkomende markten via diverse beurzen en regio's. Vooral ETF's maken het mogelijk om in deze markten te beleggen, vaak gediversifieerd over verschillende regio's. Dit omvat belangrijke gebieden zoals Azië, Latijns-Amerika, Oost-Europa en Afrika.

Azië: China, India en Zuidoost-Azië

De Azië-Pacific regio omvat belangrijke opkomende markten. Deze regio bevat landen zoals China, India, Japan, de ASEAN-landen en Australië. Beleggers kunnen via een emerging markets broker toegang krijgen tot deze diverse markten. Zo spreidt u uw portefeuille over verschillende Aziatische economieën.

Latijns-Amerika: Brazilië, Mexico en Chili

Latijns-Amerika omvat belangrijke opkomende markten, waaronder Brazilië, Mexico en Chili. De regio bevat ook Argentinië en andere landen. Mexico is een prominent land binnen Latijns-Amerika. Beleggers kunnen via een emerging markets broker toegang krijgen tot deze diverse markten.

Europa, Afrika en het Midden-Oosten

De regio Midden-Oosten en Afrika omvat diverse opkomende markten. Belangrijke segmenten hierin zijn landen als Zuid-Afrika, Saoedi-Arabië en de Verenigde Arabische Emiraten. Deze landen zijn actief in uiteenlopende sectoren. Zo omvat de gepersonaliseerde reismarkt deze landen, net als de thema park planning markt en de interieurontwerp markt. Ook de merchant markt en de bandenmarkt zijn hierin vertegenwoordigd. De onshore olie- en gaspijpleidingmarkt omvat deze landen eveneens. Specifiek de Verenigde Arabische Emiraten spelen een rol in de wetenschappelijke en technische publicatiemarkt van de regio. Over opkomende markten in Europa zijn geen specifieke feiten beschikbaar.

Waar let je op bij het kiezen van een broker?

Bij het kiezen van een broker voor emerging markets let u op meerdere factoren. Belangrijke punten zijn de kosten en tarieven, het gebruiksgemak van het handelsplatform en de verhandelbare financiële activa. Ook de betrouwbaarheid van de investeringsfirma, de klantenservice en de toegang tot beurzen zijn essentieel. De meest geschikte broker hangt af van uw persoonlijke wensen, handelsstijl en budget.

Kosten en commissies

De kosten en commissies bij brokers voor emerging markets variëren sterk. Een broker rekent kosten voor handelen, zoals spreads, commissies en soms verborgen kosten. De meeste brokers hanteren een kostenlijst met onder andere valutawisselkosten, inactiviteitskosten en bewaarkosten. U kunt ook te maken krijgen met account opening fees, transactiekosten, account management en executiecommissies. Daarnaast zijn er specifieke trade commissies, forex kosten en ADR kosten. Sommige platformen rekenen een vaste commissie per transactie, terwijl andere commissievrije handel aanbieden. Het is essentieel deze brokerage fees te onderzoeken en te vergelijken voordat u een handelsplatform kiest. Deze kosten beïnvloeden uw financiële beleggingsresultaat en tussenpersonen verdienen hieraan, ongeacht uw succes.

Toegang tot beurzen en liquiditeit

Toegang tot beurzen krijgt u via een online broker, wat noodzakelijk is om te kunnen handelen. Deze aanbieders geven toegang tot bekende Amerikaanse en Europese beurzen. Op publieke markten handelt u in aandelen, obligaties, grondstoffen, derivaten en ETF’s. De aandelenmarkt is zeer liquide; u kunt aandelen snel kopen en verkopen. Een secundaire effectenmarkt zorgt voor deze liquiditeit en stelt handelaren in staat vrij te handelen binnen beursuren. Beurzen bieden hoge liquiditeit, wat een transparant en snel proces garandeert. Beursgenoteerde bedrijven dragen bij aan deze liquiditeit door de eenvoudige koop en verkoop van aandelen. Hoge liquiditeit in derivatenmarkten maakt gemakkelijke in- en uitstap mogelijk en vermindert illiquiditeitsrisico.

Handelsuren en time close

De handelsuren en het moment van 'time close' voor emerging markets verschillen per beurs en regio. Elke opkomende markt heeft zijn eigen openingstijden, die afwijken van Westerse beurzen. Specifieke tijden hangen af van de lokale beurs en uw emerging markets broker. Controleer deze altijd voordat u een order plaatst, want dit is belangrijk voor het plaatsen van orders en het beheren van uw posities.

Regelgeving en bescherming van beleggers

Beleggers in emerging markets vallen onder de regelgeving van de toezichthouders in het land van de broker. In Nederland houdt de Autoriteit Financiële Markten (AFM) toezicht op brokers die hier actief zijn. Deze toezichthouders stellen eisen aan de bedrijfsvoering en kapitaalbuffers om uw beleggingen te beschermen. Controleer daarom altijd de vergunning van uw emerging markets broker bij de relevante toezichthouder.

Welke brokers zijn geschikt voor emerging markets?

De geschikte emerging markets broker hangt sterk af van uw beleggingsstijl en de producten die u wilt verhandelen. Als u bijvoorbeeld maandelijks een klein bedrag wilt inleggen, heeft u andere behoeften dan een actieve handelaar. Uw keuze hangt af van of u breed wilt spreiden via fondsen, snel wilt handelen, of juist in vastrentende waarden belegt.

Geschikt voor ETF-beleggers

ETF's zijn geschikt voor zowel beginnende als ervaren beleggers. Ze helpen bij het opbouwen van vermogen zonder dat u dagelijks de beurs hoeft te volgen. Deze fondsen bieden eenvoud, efficiëntie en lage kosten. Ook zorgen ze voor brede portefeuillediversificatie. De flexibiliteit van ETF's is aantrekkelijk voor beginnende beleggers. Voor beleggers met langetermijndoelen zijn ETF's een goede keuze. Let wel op: short ETF's zijn alleen geschikt voor ervaren beleggers.

Geschikt voor actieve traders

Actieve traders vinden geschikte platforms bij brokers zoals DEGIRO, Interactive Brokers en Saxo. Deze aanbieders zijn populair vanwege hun lage transactiekosten en kleine spreads, wat essentieel is bij frequente handel. De kosten van Interactive Brokers zijn bijvoorbeeld aantrekkelijk voor wie veel handelt. Ook IG broker en Markets broker richten zich op actieve en ervaren beleggers. TradersOnly is zelfs specifiek ontworpen voor actief beleggen en traden. Voor de actieve belegger is de desktopsoftware van brokers vaak een uitkomst.

Geschikt voor obligaties en Tradeweb-toegang

Voor beleggers die zich richten op obligaties en toegang tot handelsplatformen zoals Tradeweb, zijn er gespecialiseerde emerging markets brokers. Deze platforms bieden doorgaans een breed aanbod aan obligaties uit opkomende markten. De specifieke toegang en het aanbod variëren per aanbieder. Voor gedetailleerde informatie over de mogelijkheden raadpleegt u de betreffende emerging markets broker.

Hoe beleg je in emerging markets via een broker?

Om in emerging markets te beleggen via een broker, opent u een effectenrekening bij een online broker. U kiest vervolgens een passend beleggingsproduct, zoals een MSCI Emerging Markets ETF. Dit kan ook via een ETF-sparplan. Voor een gediversifieerde portefeuille combineert u een emerging markets ETF met een developed markets ETF, of voegt u deze toe aan een bestaande MSCI World index. Daarna controleert u de orderdetails en plaatst u de transactie.

Stap 1: Kies je markt en product

De eerste stap is het kiezen van uw markt en product. Voor startende dropshipping ondernemers en gebruikers van e-commerce is het belangrijk een nichemarkt of marktsegment te kiezen met zowel interesse als marktvraag. Ondernemers met een productidee moeten bepalen of er een markt is voor hun product. Ook bij affiliate marketing is de selectie van een niche met marktvraag cruciaal. Een marktanalyse omvat het vaststellen van de doelgroep en het segmenteren van de markt door passende segmenttypes te kiezen. Ken de identiteit van uw bedrijf en het aangeboden product voordat u met positionering begint. Een portfolioanalyse geeft inzicht in de aantrekkelijkheid van productgroepen. Zorg ervoor dat uw product geschikt is voor de gekozen markt.

Stap 2: Controleer ordertype en liquiditeit

Bij het plaatsen van een order in opkomende markten let u op het ordertype en de liquiditeit. Een marktorder voert direct uit tegen de beste prijs. Maar bij lage liquiditeit kan dit een onverwachte prijs geven. Een limietorder geeft u meer controle over de prijs. Deze wordt echter niet altijd direct of volledig uitgevoerd. De liquiditeit, hoe makkelijk u iets koopt of verkoopt, verschilt per markt. In minder liquide markten zijn de prijsverschillen tussen koop- en verkooporders groter.

Stap 3: Plaats je trade en volg je positie

Je plaatst je trade en volgt je positie op verschillende manieren. Op het xStation platform open je een positie via het 'Handel' tabblad door een instrument te kiezen en direct te kopen of verkopen. Je kunt ook een order configureren met een ordervenster, inclusief stop loss en take profit instellingen, waarbij je markt, volume en ordertype instelt. Voor een limit order bevestig je de plaatsing in een apart scherm. Het xStation platform heeft een 'drie-klik trade' functionaliteit, die je activeert via het 'Place pending order on Chart' icoon om stop loss en take profit direct op de grafiek te plaatsen. Op het TWS platform koppel je een bracket order aan een bestaande positie met een rechtermuisklik. Na het plaatsen van je trades is het advies om een 'set and forget' aanpak te hanteren en er niet meer over na te denken.

Risico's van beleggen in opkomende markten

Beleggen in opkomende markten brengt hogere risico's met zich mee dan in ontwikkelde markten. Deze markten zijn gevoeliger voor politieke instabiliteit, regelgevingswijzigingen en valutafluctuaties. U krijgt te maken met verhoogde volatiliteit, lagere liquiditeit en beperkte transparantie. Specifieke aandachtspunten zijn valutarisico's, politieke risico's, liquiditeitsrisico's en spreads.

Valutarisico en politieke risico's

Valutarisico is een financieel risico dat ontstaat door schommelingen in wisselkoersen. Dit risico kan de waarde van uw internationale beleggingen beïnvloeden, zowel positief als negatief. Een waardevermindering door wisselkoersveranderingen kan uw rendementen op korte termijn zelfs geheel wegdrukken. Valutarisico kent drie hoofdtypen: transactierisico, translatierisico en economisch risico. U kunt dit risico afdekken met valutaafdekking. Dit is vooral verstandig bij valuta van landen die bewust hun eigen munt in waarde laten dalen. Beleggen in opkomende markten brengt ook politieke risico's met zich mee, zoals instabiliteit of veranderingen in regelgeving.

Liquiditeitsrisico en spreads

Liquiditeitsrisico betekent dat markten in stressfasen kunnen opdrogen, waardoor spreads en volatiliteit sterk stijgen. Dit leidt tot verminderde trade uitvoering en hogere kosten, want er ontstaat een groter verschil tussen de beste koop- en verkoopprijzen. Bij obligaties en derivaten is dit risico hoog, vooral bij beperkte marktbreedte en -diepte, wat resulteert in grote bid-ask spreads. Illiquide effecten hebben vaak bredere bid-ask spreads, wat minder gunstige handelsprijzen betekent. Voor high-yield obligaties betekent dit moeilijkheden bij snel liquideren van posities en verhoogde spreads tijdens marktonrust. In stressmarktfases, zoals in maart 2020 tijdens de Coronacrisis, neemt de liquiditeit af, wat leidt tot hogere spreads en stijgende transactiekosten. Actieve beleggingsproducten met grote posities in laag verhandelde aandelen kennen ook dit liquiditeitsrisico, wat verhoogde bid-ask spreads en handelskosten veroorzaakt. Goede liquiditeit zorgt juist voor lagere spreads, wat in- en uitstappen in posities makkelijker maakt.

Wanneer past emerging markets niet bij je portefeuille?

Emerging markets passen niet bij uw portefeuille als uw risicobereidheid laag is. Beleggen in deze regio's vraagt om een hogere tolerantie voor risico. In de jaren voor 2024 waren emerging markets aandelen onderwogen in multi-asset portefeuilles. Dit kwam omdat de risico's toen niet opwogen tegen de groeikansen. Een voorzichtige aanpak is dus soms beter, vooral als de risico's de potentiële groei overschaduwen.

Kostenstructuur bij emerging markets beleggen

Beleggen in emerging markets brengt verschillende kosten met zich mee, zoals transactiekosten, valutakosten en lokale belastingen. Deze kosten beïnvloeden uw rendement en variëren per broker en beleggingsproduct. Emerging Markets ETF's, die vaak deel uitmaken van een globale aandelenstrategie, bieden een kostenvoordeel door hun lage totale kostenratio (TER). Een belegging in aandelen Emerging Markets kan bijvoorbeeld een TER van 0,22% hebben. Deze TER kan variëren van 0,18% tot 0,30% voor duurzame ETF's, mede dankzij de concurrentie tussen aanbieders.

Valutakosten en conversiekosten

Valutakosten en conversiekosten zijn de kosten die u betaalt voor het omwisselen van valuta. Deze kosten zijn van toepassing bij valutakoersen en transactie fees, vooral bij de aankoop en verkoop van effecten in vreemde valuta. Buitenlandse valutaconversiekosten worden vaak gekenmerkt door hoge kosten, soms zelfs via verborgen kosten bij traditionele brokers. Als u investeert in aandelen met een andere valuta dan uw accountvaluta, betaalt u een conversie fee, bijvoorbeeld 0,5 procent van de transactiewaarde. In 2025 bedroegen de valutakosten bij DEGIRO 0,25 procent van de transactiewaarde. Ook de Rabobank rekende in juli 2023 0,25 procent aan valutakosten.

Beurstaksen, lokale heffingen en dividendbelasting

Beurstaksen, lokale heffingen en dividendbelasting zijn verschillende vormen van belasting die van invloed zijn op uw beleggingen in opkomende markten. Dividendbelasting is een heffing op dividenduitkeringen. Bedrijven die dividend uitkeren aan aandeelhouders zijn verplicht deze belasting in te houden. Deze bronbelasting op dividend en couponinkomsten wordt geheven in het land waar de uitgevende instelling gevestigd is. De belasting op dividend van buitenlandse aandelen verschilt per land in percentage en belastingverdragen. Dividendinkomsten zijn onderhevig aan specifieke belastingtarieven, die afzonderlijk kunnen zijn van vermogenswinsten. De hoogte van de dividendbelasting wordt bepaald door het belastingtarief per land, en voor niet-ingezetenen verschillen de tarieven per land.

Verborgen kosten: spread, custody fee en marktdata

Verborgen kosten bij brokers zijn meer dan alleen de zichtbare tarieven. Spread kosten zijn bijvoorbeeld verborgen kosten die ontstaan door het verschil tussen de bied- en laatprijs van een belegging. Beleggingskosten omvatten vaak eventuele verborgen kosten naast de zichtbare tarieven.

Kostensoort	Uitleg
Spread kosten	Verschil tussen bied- en laatprijs
Bewaarkosten	Kosten voor het aanhouden van beleggingen
Servicekosten	Algemene kosten voor dienstverlening
Valuta omwisselkosten	Kosten voor het wisselen van valuta
Stortingskosten	Kosten bij het storten van geld
Makelaarskosten	Kosten voor het uitvoeren van orders

Zelfs brokers zonder transactiekosten of service fee kunnen stortingskosten of andere verborgen kosten rekenen.

Wat zijn de top 3 emerging markets?

Een concrete top 3 van emerging markets is niet vast te stellen zonder actuele marktanalyse. De aantrekkelijkheid van deze markten hangt af van factoren zoals economische groei, politieke stabiliteit en marktomvang. Deze factoren veranderen constant. Voor een actueel overzicht van de meest veelbelovende opkomende markten kunt u financiële nieuwsbronnen of gespecialiseerde marktrapporten raadplegen.

Is 10% in emerging markets te veel?

Of 10% van uw portefeuille in emerging markets te veel is, hangt af van uw persoonlijke situatie. Uw risicobereidheid en beleggingsdoelen zijn hierin leidend; voor iemand met een lage risicotolerantie kan dit percentage al hoog zijn. Beleggen in opkomende markten brengt namelijk hogere risico's met zich mee, zoals valutarisico en politieke instabiliteit. Een financieel adviseur kan u helpen bepalen welke allocatie past bij uw profiel.

Wat is een emerging markets trader?

Een emerging markets trader is een belegger die zich richt op financiële markten in opkomende landen. Deze traders handelen in producten zoals aandelen, obligaties of valuta uit deze economieën. De specifieke strategieën en risico's die hierbij komen kijken, variëren sterk per markt en product.

Hoe beleg je in emerging markets?

U belegt in emerging markets via diverse producten en strategieën. Een populaire manier is via een Emerging Markets-ETF, waarmee u breed in schwellenlanden investeert. Deze ETF's kunnen gebaseerd zijn op indexen zoals MSCI Emerging Markets of MSCI Emerging Markets IMI. Een ETF-portefeuille biedt veel mogelijkheden voor indexbeleggen in emerging markets. Ook kunt u direct beleggen in aandelen of obligaties van bedrijven in deze markten. Dit biedt hoge rendementskansen, maar brengt ook hogere risico's en onzekerheid met zich mee dan beleggen in ontwikkelde markten. Een beleggingsstrategie die zich richt op emerging markets kan uw beleggingsresultaten verbeteren. Hierbij wordt vaak een GARP-strategie (Growth-at-Reasonable-Price) aangeraden, die groei- en waarde-investeren combineert.