Wat met beleggingen bij overlijden?

Wanneer een rekeninghouder overlijdt, blijven de beleggingen behouden en vormen ze een integraal onderdeel van de nalatenschap. Deze beleggingen gaan via het erfrecht over op de wettige erfgenamen, die daarmee zowel het vermogen als de bestaande structuur en strategie van de beleggingsportefeuille erven. Dit betekent dat de investeringen niet automatisch worden geliquideerd.

De overgang van beleggingen naar erfgenamen betekent niet dat de beleggingsportefeuille direct verkocht moet worden. In de meeste gevallen kan de portefeuille worden voortgezet, bijvoorbeeld op een speciale 'erven-van-rekening'. Dit stelt de erfgenamen in staat om de bestaande beleggingsstrategie te handhaven en lopende uitbetalingen volgens het oorspronkelijke schema te ontvangen. Een belangrijke stap hierbij is het tijdig regelen van een verklaring van erfrecht, een document dat aantoont wie de rechtmatige erfgenamen zijn en wie bevoegd is om namens hen te handelen.

Hoewel de beleggingen over het algemeen naadloos overgaan, kunnen er specifieke regels gelden voor bepaalde typen beleggingsproducten. Dit beïnvloedt de verhandelbaarheid of overdraagbaarheid voor de erfgenamen. Hieronder een overzicht van veelvoorkomende situaties:

• Crowdfunding leningen: Deze komen op naam te staan van 'erven van' en zijn doorgaans niet overdraagbaar of verhandelbaar. De erfgenamen nemen de positie van de overledene in en ontvangen de uitbetalingen volgens de oorspronkelijke voorwaarden.
• Obligaties: De verhandelbaarheid van obligaties kan beperkt zijn. Erfgenamen dienen in veel gevallen zelf een koper aan te dragen bij de beleggingsonderneming om de obligaties te kunnen verkopen.
• Participaties in vastgoedfondsen (C.V.’s): Deze zijn over het algemeen niet vrij verhandelbaar. Er is vaak wel een beperkte mogelijkheid voor overdracht, waarbij specifieke voorwaarden van het fonds van toepassing zijn.

Soms is het noodzakelijk om een deel van het geërfde vermogen vrij te maken. Dit kan zijn voor het voldoen van erfbelasting, of omdat de verschillende erfgenamen uiteenlopende financiële wensen of beleggingshorizons hebben. De beleggingsonderneming zal de erfgenamen begeleiden om de positie van de overledene zonder onnodige complicaties over te nemen, rekening houdend met de aard van de beleggingen en de wensen van de erfgenamen.