Warren Buffett verkoopt aandelen
Warren Buffett verkoopt aandelen
Warren Buffett heeft in 2024 voor $133 miljard aan aandelen verkocht, waaronder belangen in Apple en Bank of America. Ook verkocht hij in mei 2024 voor $2,3 miljard aan Bank of America-aandelen en in oktober 2024 nog eens 388 miljoen Bank of America-aandelen. In december 2023 verkocht Buffett al voor $28 miljard aan aandelen van andere grote bedrijven en banken.
Welke aandelen Buffett verkoopt
Warren Buffett verkoopt aandelen uit diverse sectoren. In 2024 verkocht hij bijna 50 procent van zijn Apple-aandelen, wat ongeveer $80 miljard opleverde. Ook deed hij voor de Wall Street crash van 2025 aandelen van Citigroup van de hand. Recentelijk verkocht Buffett voor $6 miljard aan Bank of America-aandelen en bijna $1 miljard aan andere Bank of America-aandelen in 2024. Voor de publicatie van de cijfers in 2024 verkocht hij al meer dan $128 miljoen aan aandelen, waaronder Bank of America. Verder verkocht Buffett na maart 2020 aandelen van Delta Air Lines en in november 2023 HP-aandelen. Ook Biogen, Merck en Royalty Pharma Plc zijn volledig uit zijn portefeuille verdwenen.
Waarom Buffett aandelen verkoopt
Warren Buffett verkoopt aandelen om verschillende redenen, vaak als er betere investeringskansen zijn of de situatie van een bedrijf verandert. Ook een gewijzigde investeringshypothese kan leiden tot de verkoop van posities. Zo verkocht hij in 2024 meer dan de helft van zijn Apple-aandelen om hogere meerwaardebelastingen te ontlopen.
Tijdens de coronacrisis in 2020 reageerde Buffett door aandelen van Pfizer en Barrick Gold te verkopen. Ook verkocht hij begin 2021 een groot aantal bankaandelen, soms tegen "braderieprijzen". Dit was een strategie die hij eerder toepaste om banken in de lucht te houden tijdens de derde coronaronde in augustus 2020. Na de start van Berkshire Hathaway's investeringsfase kon Buffett door de omvang van zijn kapitaal niet meer in kleinere, ondergewaardeerde bedrijven beleggen. Voor de marktcorrectie in augustus 2024 verkocht hij gedeeltelijk posities om veel cash aan te houden. Recentelijk verkocht hij ook aandelen van Biogen en Merck kort na aankoop.
Wat de verkoop zegt over Berkshire Hathaway
De verkoop van aandelen door Warren Buffett voor Berkshire Hathaway is een strategische zet, gericht op het vergroten van kasreserves en het benutten van marktvoordeel. In 2024 werden de kasreserves aanzienlijk versterkt door de verkoop van belangen in onder meer Apple en Bank of America. Deze strategie werd verder aangevuld door een vertraging in de aandeleninkoop in de laatste maanden van dat jaar. De trend zette zich voort, met miljarden dollars aan aandelenverkopen tussen januari en maart 2025.
Ondanks dat de recente aandelenverkopen in september 2024 vragen opriepen over de waardering van Berkshire Hathaway, boekte het bedrijf juist recordwinsten. Zo steeg de kwartaalwinst per 6 januari 2025 met maar liefst 71%. De onverdeelde winsten van haar investeringsmaatschappijen hebben door de jaren heen bijgedragen aan deze gunstige positie. De aanzienlijke contante positie biedt Berkshire Hathaway een ongekend marktvoordeel en een belangrijke waardeondersteuning voor het aandeel. Dit alles resulteerde in een koersstijging van 15% in 2024, zelfs in een periode waarin de bredere markt onder druk stond.
Wat dit betekent voor beleggers
De verkoop van aandelen door Warren Buffett kan voor beleggers een signaal zijn om hun eigen portefeuilles te heroverwegen. Zijn acties weerspiegelen vaak een verandering in marktomstandigheden of waardering. Wat deze verkopen precies voor uw beleggingen betekenen, hangt af van uw persoonlijke situatie en doelen. Uiteindelijk blijft het belangrijk om uw eigen onderzoek te doen en niet blindelings beslissingen van anderen te volgen.
Hoe u Buffett’s aanpak kunt toepassen
U kunt Warren Buffett’s beleggersaanpak zelf toepassen, want het is een toegankelijke strategie. Deze aanpak omvat tien uitvoerbare stappen. De kern van zijn beleggingsbenadering is simpel: begrijp wat u koopt, betaal niet te veel en heb geduld. Koop aandelen in bedrijven met een ijzersterk management. Een juiste inschatting van risico's is daarbij essentieel. De strategie omvat beleggen in ondergewaardeerde aandelen op basis van fundamentele analyse. Voor de meeste beleggers is deze aanpak geschikt, ongeacht hun ervaringsniveau. Boeken zoals 'Leer beleggen als Warren Buffett' bieden verdere verdieping in deze inzichten en strategieën.
Waarom verkocht Warren Buffett zijn aandelen?
De verkoop van aandelen door Warren Buffett vindt doorgaans plaats wanneer zich aantrekkelijkere beleggingsmogelijkheden voordoen of wanneer de omstandigheden van een onderneming veranderen. Een recent voorbeeld hiervan is de afstoting van ruim de helft van zijn Apple-bezit in 2024, ingegeven door de wens om hogere vermogenswinstbelastingen te vermijden. Eerder, in 2018, deed hij IBM-aandelen van de hand omdat deze minder voorspelbaar werden en door toegenomen concurrentie marktaandeel verloren. Ook verkocht hij aandelen in betaalmaatschappijen zoals Mastercard, omdat hij er weinig opwaarts potentieel in zag. Soms verkoopt hij aandelen, zoals die van Merck en Biogen, kort na aankoop. Een meningsverschil met een fondsbeheerder was een mogelijke reden voor de verkoop van GM-aandelen in 2023. Tijdens de coronacrisis in 2020 verkocht Warren Buffett aandelen van Pfizer en Barrick Gold. Zijn investeringsgedrag toont dat hij tech-aandelen koopt en verkoopt, ondanks eerdere uitspraken.
Wat is de 70/30-regel van Buffett?
De 70/30-regel van Buffett verwijst naar een principe van vermogensverdeling. Het betekent dat 70 procent van de investeringen naar één categorie gaat, en 30 procent naar een andere. Dit principe kan bijvoorbeeld worden toegepast voor de verdeling tussen aandelen en obligaties, of tussen risicovolle en stabiele activa. Zo helpt het beleggers om risico's te spreiden.
Wat als je aandelen verkoopt?
Wanneer u aandelen verkoopt, kunnen er verschillende financiële gevolgen zijn. Verkoopt u bij een koersdaling, dan realiseert u verliezen. Dit kan leiden tot een vermindering van uw uiteindelijke rendement, vooral bij een beurscorrectie. Bovendien kan de verkoop van aandelen uw reële rendement verlagen door belastingen en transactiekosten. Verliezen uit aandelenverkopen zijn wel te verrekenen met gerealiseerde aandelenwinsten. Een vroegtijdige verkoop kan ook leiden tot verlies als u verkoopt vóór de gewenste termijn. Zelfs winstgevende verkopen zijn niet altijd eenvoudig te realiseren.
Heeft Warren Buffett ooit aandelen van Berkshire Hathaway verkocht?
Nee, Warren Buffett heeft zijn persoonlijke aandelen in Berkshire Hathaway niet verkocht. Integendeel, hij kocht juist meer aandelen van het bedrijf. Dit deed hij deels uit frustratie over een te laag bod op een meerderheidsbelang in Berkshire Hathaway. U kunt meer lezen over zijn beleggingsstrategieën op Warren Buffett Berkshire verkocht. Zijn investeringsgedrag toont aan dat hij vertrouwen heeft in zijn eigen onderneming.