Beste bedrijven om in te beleggen 2025

Voor 2025 zijn er diverse aanbevelingen voor de beste bedrijven om in te beleggen, specifiek gericht op de Europese markt. Deze adviezen komen voort uit grondige analyses, met focus op korte termijn groei en lange termijn groeiaandelen met brede Morningstar Economic Moat Ratings. Een gediversifieerde portefeuille wordt aangeraden voor beleggers in 2025, inclusief duurzame bedrijven met laag ESG-risico, de technologiesector en beursuitbaters.

Welke bedrijven zijn in 2025 interessant om in te beleggen?

Welke bedrijven in 2025 interessant zijn om in te beleggen, hangt af van uw gewenste rendement en risicotolerantie. Investeerders wordt aangeraden te focussen op bedrijven met aanhoudende omzetgroei en thematische populariteit, vooral in innovatieve sectoren zoals Amerikaanse tech- en defensiegiganten. Specifieke groeiaandelen voor 2025 zijn onder meer Boeing, Intel, PayPal, Realty Income en Carnival Corporation, die een gebalanceerde mix van groeipotentieel en defensieve stabiliteit bieden. Ook belangrijke bedrijven uit Q1 2025, zoals Palantir, AbbVie, GE, ExxonMobil en Costco, vertegenwoordigen veerkracht en beleggersvertrouwen. Hieronder vindt u meer informatie over onder andere NVIDIA, Microsoft, ASML, Novo Nordisk en Unilever.

NVIDIA

NVIDIA Corporation is een wereldwijde marktleider in grafische verwerkingseenheden (GPU's) en AI-computeroplossingen. Het bedrijf staat bekend om zijn leiderschap in AI-gerelateerde computing. NVIDIA levert geavanceerde GPU-architectuur en AI-verwerking, essentieel voor AI- en deep-learningtoepassingen. In 2024 toonde het bedrijf indrukwekkende omzetgroei in het datacentrumsegment. NVIDIA heeft een sterk concurrentievoordeel in de GPU-markt en is een belangrijke speler in de Automotive ADAS-markt. Het bedrijf ontwikkelt ook een cloud-gebaseerde AI-software suite en behoort tot de meest waardevolle en innovatieve bedrijven.

Microsoft

Om te bepalen of Microsoft een interessante belegging is, kijkt u naar de financiële prestaties en marktpositie van het bedrijf. Let op omzetgroei, winstgevendheid en de schuldpositie. Voor actuele cijfers en een gedetailleerde analyse van specifieke aandelen is het raadzaam onafhankelijk onderzoek te doen of een financieel adviseur te raadplegen.

ASML

ASML is een dominante speler in de chipmachinefabricage, essentieel voor de AI-sector. Het bedrijf is wereldleider in de productie van halfgeleider chipmachines. ASML levert hardware, software en diensten voor de massaproductie van microchips. Ze zijn monopolist op het gebied van EUV lithografie infrastructuur, een technologie die cruciaal is voor de AI-sector. ASML versterkt deze marktpositie door te investeren in technologieën zoals optische en e-beam metrologie. Deze investeringen zorgen ervoor dat ASML een belangrijke speler blijft in de halfgeleiderindustrie.

Novo Nordisk

Novo Nordisk is wereldwijd marktleider in de diabetes- en obesitaszorgmarkt. Het bedrijf staat bekend om zijn innovatie in insuline en GLP-1 analogen, en is de grootste aanbieder van diabetesproducten. Als huidige marktleider van GLP-1 geneesmiddelen, is Novo Nordisk bekend van producten zoals Ozempic en Wegovy. Het bedrijf wordt beschreven als een sterke groeier op de markt voor diabetesmedicatie. Met een "Economic Moat Rating Wide" heeft Novo Nordisk een sterk concurrentievoordeel. Een Morningstar-analist verwacht dat Novo Nordisk tot 2031 75 miljard USD zal winnen. Per augustus 2023 had Novo Nordisk de op één na hoogste beurswaarde in Europa. Dit maakt Novo Nordisk een interessante belegging voor wie stabiliteit en groei zoekt in de farmaceutische sector.

Unilever

Unilever is een Brits-Nederlands bedrijf dat consumentenproducten produceert en verkoopt. Deze multinational is bekend van merken zoals Dove, Lipton en Ben & Jerry’s. Het bedrijf heeft een diverse portefeuille aan voedingsmiddelen, dranken en persoonlijke verzorgingsproducten. Unilever verkoopt zijn producten in meer dan 180 landen en beheert meer dan 400 merken. De bedrijfsactiviteiten zijn verdeeld over segmenten zoals Beauty & Wellbeing, Personal Care, Home Care, Nutrition en Ice Cream. Unilever opereert in de sector van fast-moving consumer goods, een markt die bekend staat om zijn competitieve consumentengoedencategorieën.

Waar let je op bij het kiezen van een aandeel?

Bij het kiezen van een aandeel om in te beleggen, kijkt u naar de kwaliteit en waardering van een bedrijf. Let ook op financiële ratio's zoals de koers-winstverhouding en het dividendrendement. Daarnaast zijn concurrentievoordelen en een grote veiligheidsmarge ten opzichte van de intrinsieke waarde belangrijke selectiecriteria.

Omzetgroei en winstgevendheid

Omzetgroei en winstgevendheid zijn essentieel bij het kiezen van een aandeel. Bedrijven met groeipotentieel kenmerken zich door constante groei in omzet en winst over tijd. Dit is een belangrijke drijfveer voor rendement op lange termijn en legt de fundering voor toegenomen winstgevendheid en dividendgroei.

Voor de meeste beleggers is een bedrijf met consistente omzet- en winstgroei de beste keuze. Hoge omzetgroei kan de winstmarges vergroten, wat direct de waarde van een onderneming verhoogt. Let wel op: omzetgroei staat niet gelijk aan winst maken; een lage omzetgroei kan wijzen op een verzadigde of krimpende markt.

Schuldpositie en kasstroom

Kasstroom, ook wel geldstroom genoemd, is het verschil tussen het geld dat een bedrijf ontvangt en uitgeeft binnen een bepaalde periode. Een positieve kasstroom betekent dat er meer liquide middelen binnenkomen dan uitgaan, wat aangeeft dat een bedrijf zijn betalingsverplichtingen kan nakomen. Beheersing van de kasstroom is belangrijk voor het succesvol beschikken over liquide middelen.

De schuldenlast van een bedrijf heeft direct invloed op de kasstroom, omdat een substantieel deel van de kasstroom vaak wordt toegewezen voor aflossing van schulden. Deze toewijzing vermindert de beschikbare kasstroom voor andere bedrijfsdoeleinden, zoals werkkapitaal of investeringen. Financieringsactiviteiten omvatten het aflossen van verplichtingen aan kredietverstrekkers. Een toename van kasstroom die voortkomt uit schulden is een minder gunstig teken. Ook zaken als debiteuren en crediteuren beïnvloeden de kasstroombehoeften.

Waardering en koers-winstverhouding

De waardering van een aandeel en de koers-winstverhouding (K/W) zijn essentiële indicatoren voor beleggers. De K/W-verhouding wordt berekend door de aandelenkoers te delen door de winst per aandeel. Deze ratio geeft aan hoeveel beleggers bereid zijn te betalen voor elke euro winst die een bedrijf genereert. Een hoge K/W kan duiden op hoge groeiverwachtingen, terwijl een lage K/W kan wijzen op een onderwaardering of lagere groeivooruitzichten. Het is echter cruciaal om de K/W altijd in context te plaatsen, rekening houdend met de sector, de groeiperspectieven van het bedrijf, het algemene marktsentiment en andere financiële ratio's zoals de winstgroei en het rendement op eigen vermogen (ROE). Wat als 'eerlijk' of 'aantrekkelijk' wordt beschouwd, varieert sterk per sector en marktomstandigheden.

Concurrentievoordeel en marktpositie

De concurrentiepositie van een bedrijf omvat de marktpositie en het onderscheidend vermogen ten opzichte van concurrenten. Het beoordeelt de plaats binnen de sector en de aanwezige concurrentievoordelen. Deze positie bepaalt het vermogen om de marktpositie te behouden of te verbeteren, en de capaciteit om marktaanwezigheid te behouden en te versterken. Ook is het belangrijk voor het behouden en uitbreiden van marktaandeel. Een sterke concurrentiepositie wordt gekenmerkt door een stabiel concurrentievoordeel, zoals patenten of unieke technologieën. Dit zorgt voor meer omzet of superieure marges vergeleken met concurrenten. Duurzame concurrentievoordelen leiden tot bovengemiddelde winst en een premium marktpositie.

Welke sectoren bieden in 2025 de meeste kansen?

In 2025 liggen de meeste kansen voor beleggers in sectoren zoals technologie, digitalisering en industriële innovatie. Technologische innovatie, inclusief telecommunicatie, biedt de grootste kansen voor economische groei en wordt gezien als de sector met de meeste consensus en belangrijkste investeringsgebieden. Ook de financiële sector, gezondheidszorg, levenswetenschappen en AI datacenters bieden veelbelovende groeimogelijkheden. De datacentersector en softwareontwikkeling zijn eveneens belangrijke investeringsgebieden. Verder zijn er startup-investeringskansen in sectoren met klimaatvriendelijke technologieën.

Technologie en AI

Technologie en kunstmatige intelligentie (AI) vormen de kern van de huidige technologische evolutie en vooruitgang. AI is een snelgroeiende technologie die de drijvende kracht achter de toekomst is en als technologie van de toekomst wordt beschouwd. Het versnelt de deep learning revolutie en dient als drijvende kracht achter innovaties in gebruikerservaringen en technologie-integratie.

AI-gestuurde automatisering is een opkomende trend die baanbrekende innovaties mogelijk maakt en diverse sectoren revolutioneert, zoals gezondheidszorg, transport en productie. In het komende decennium zal AI de technologische context van zowel werk als thuisleven definiëren. U doet er goed aan AI te omarmen, want het wordt de normatieve technologie in werk; angst voor deze ontwikkeling is nadelig. Denk aan een bedrijf dat door AI-automatisering zijn kosten verlaagt en zo efficiënter wordt.

Gezondheidszorg en farma

De gezondheidszorg en farma sector biedt kansen voor beleggers. Deze sector staat bekend om innovatie en een zekere stabiliteit. U moet de specifieke bedrijven binnen deze sector goed analyseren. Kijk daarbij naar hun financiële prestaties en marktpositie. Voor actuele informatie over specifieke bedrijven raadpleegt u betrouwbare financiële bronnen.

Consumentengoederen en defensieve aandelen

Defensieve aandelen omvatten bedrijven in de consumentenbasisgoederen-sector, die essentiële producten en diensten leveren. Dit investeringstype bestaat uit obligaties, nutsbedrijven en consumentengoederen, en bevordert investering in consumentengoederen. De sector defensieve consumptiegoederen werd in 2024 overgewaardeerd, met een premie van 8% ten opzichte van de reële waarde van Morningstar. In juni 2025 handelde deze sector tussen 7 en 11 procent boven de geschatte reële waarde. Toch was in 2024 52 procent van de aandelen in deze sector goedkoop, met 4 of 5 sterren. De Europese aandelenmarkt heeft een sterke vertegenwoordiging van defensieve consumentengoederen, met elf bedrijven in 2024. Aziatische defensieve aandelen, waaronder consumentengoederen, zijn vanaf februari 2024 van duur naar zeer goedkoop gegaan.

Halfgeleiders en chiptoeleveranciers

Halfgeleiders en hun chiptoeleveranciers zijn cruciaal voor de technologie-industrie. Input bedrijven leveren grondstoffen, machines en software voor de chipfabricage. Een chipfabriek vraagt om honderden toeleveranciers, zoals de Nederlandse bedrijven ASMI, Besi en NXP. Grote chipbedrijven besteden veel uit aan gespecialiseerde dienstverleners. De toeleveringsketen is wereldwijd en complex, met aanpassingstijden van enkele maanden. Beleggers in deze sector moeten het chipaanbod goed volgen, vanwege de lange productietijd van chipfabrieken.

Hoe beleg je in deze bedrijven vanuit Nederland?

U belegt in deze bedrijven vanuit Nederland via online beleggingsplatforms of door te investeren in ETF's. Nederlandse beleggers kunnen handelen via betrouwbare en gereguleerde brokers, ook in internationale aandelen zoals Alphabet, Tesla en Netflix. Daarbij let u op kosten, valuta en dividendbelasting, en de keuze voor een Nederlandse of internationale aanbieder.

Aandelen kopen via een broker

U koopt aandelen via een broker of bank, aangezien directe aankoop op de beurs niet mogelijk is. Meestal gebruikt u hiervoor een online brokerplatform. Een beleggersrekening is altijd vereist om aandelen te kunnen kopen. Vergelijk brokers op kosten en gebruiksvriendelijkheid; dit is een belangrijke stap voor beginnende beleggers. Er zijn diverse platforms, zoals DEGIRO, LYNX en Saxo Bank, die dit aanbieden. Beleggen via een broker zorgt voor veiligheid, maar u moet wel risicobewust zijn en altijd het prospectus controleren. Gekochte aandelen zijn vaak te allen tijde te verkopen, mits er een koper is voor de gewenste prijs.

Beleggen via ETF's als alternatief

Investeren in ETF's (Exchange Traded Funds) biedt een goed alternatief voor het direct kopen van aandelen of het inschakelen van een dure vermogensbeheerder. Indexbeleggen via ETF's heeft voordelen ten opzichte van andere beleggingsalternatieven, zoals efficiënt portefeuillebeheer. U krijgt hiermee direct een goede spreiding van risico in uw aandelenbeleggingen. Dit vermindert beleggingsrisico, vooral bij lange termijn investeren.

ETF's zijn aantrekkelijk vanwege hun eenvoud, lage kosten en snelle uitvoering, wat zorgt voor een hoge mate van diversificatie. De kosten zijn lager dan bij traditionele fondsen, en passief beleggen via ETF's richt zich primair op diversificatie. Dit helpt negatieve effecten van confirmation bias te verminderen.

Hieronder ziet u een vergelijking van beleggingsmethoden:

Kenmerk	ETF's	Directe Aandelenkoop	Traditionele Fondsen
Kosten	Laag	Variabel	Hoger
Spreiding	Hoog	Laag	Hoog
Eenvoud	Hoog	Laag	Gemiddeld

Kosten, valuta en dividendbelasting

Beleggen in aandelen brengt diverse kosten met zich mee, waaronder kosten voor dividendverwerking. Deze kosten variëren per broker en kunnen uw nettorendement beïnvloeden. Ter illustratie van mogelijke kostenstructuren:

Bij Rabobank bedroegen de kosten voor dividendverwerking per juli 2023 €0,25 per uitkering plus 0,5% van het dividend, met een maximum van €100. Voor een DEGIRO Custody account zijn de kosten per juni 2024 €1,00 plus 3% van het bruto dividend, waarbij de totale kosten nooit meer bedragen dan 10% van het uitgekeerde dividend. Een voorbeeld hiervan is een kost van €1,75 bij een uitkering van €0,25 dividend per aandeel voor 100 aandelen (wat neerkomt op €25 dividend).

Naast deze verwerkingskosten kunnen handmatig herbeleggen van dividend leiden tot extra transactie- en valutakosten. Verder dienen beleggers rekening te houden met dividendbelasting, opportuniteitskosten en spreadkosten, die eveneens een impact hebben op het uiteindelijke rendement.

Rekening openen bij een Nederlandse of internationale aanbieder

Je kunt een beleggersrekening openen bij zowel Nederlandse als internationale aanbieders. Als Nederlandse belegger kun je sinds 14 september 2015 een beleggingsrekening openen bij een bank of broker om zelf aan- en verkopen te doen. Het openen van zo'n rekening bij bekende Nederlandse banken is vaak binnen enkele minuten geregeld, al rekenen zij soms hogere kosten dan gespecialiseerde brokers. Je hebt de keuze uit diverse online brokers, waaronder Easybroker. Voor internationale beleggingen biedt Interactive Brokers Nederlandse gebruikers de mogelijkheid om een rekening te openen. Dit doe je rechtstreeks als Nederlander bij hun Europese vestiging in Ierland.

Welke risico's moet je meenemen in 2025?

Beleggen in 2025 kent diverse risico's die u meeneemt in uw beslissingen. Geopolitieke spanningen, handelstarieven en de hoge schuldenlast van overheden kunnen de markten beïnvloeden. Ook beleidsonzekerheid en inflatie vormen belangrijke bedreigingen voor de economische stabiliteit.

Koersschommelingen en timingrisico

Koersschommelingen van aandelen brengen altijd een risico op beleggingsverlies met zich mee. Deze schommelingen hebben vooral invloed op uw beleggingsresultaat op korte termijn. Voor beleggers met een korte horizon zijn deze bewegingen een vijand. Koersschommelingen in aandelen en ETF's kunnen binnen enkele weken tot maanden de waardeontwikkeling beïnvloeden. Daarnaast kunnen wisselkoersschommelingen bij buitenlandse beleggingen leiden tot een hoger of lager rendement. Markt timing, waarbij u probeert de beste koop- of verkoopmomenten te voorspellen, is riskant. Deze strategieën leiden vaak tot gemiste kansen en kunnen uw beleggingsdoelen in gevaar brengen. Wie aan markttiming doet, loopt het risico de beste beursdagen te missen, wat de beleggingsresultaten vermindert; u kunt zelfs driekwart van uw rendement verliezen bij het missen van 20 beste beursdagen over 20 jaar.

Sectorrotatie en waarderingsdruk

Sectorrotatie op de beurs betekent een verandering van investeringen tussen sectoren. Dit fenomeen, waarbij geld verschuift van duur gewaardeerde winstmakers naar goedkopere achterblijvers, kan leiden tot waarderingsdruk. Kantelende renteverwachtingen kunnen in 2025 een nieuwe rotatie in sectoren veroorzaken. Een renteverschuiving heeft namelijk impact op de waarderingen van groeiaandelen. Kapitaalrotatie in 2025 leidt tot een verschuiving in sectorprestaties, waarbij small-caps en waarde-aandelen beter presteren, terwijl de technologiesector momentum verliest. De markt voor beleggingsfondsen ervaart ook deze kapitaalrotatie. Deze herverdeling van beleggingen bevordert marktrotatie en ondersteunt een verbreding van de beleggersvraag. Een stileringrotatie van groeiaandelen naar waardeaandelen kan een katalysator zijn voor betere prestaties van internationale aandelenmarkten. De Europese waarde rotatie van aandelenmarkten zal naar verwachting meerdere jaren doorzetten.

Valutarisico voor Nederlandse beleggers

Nederlandse beleggers die op een buitenlandse beurs handelen, ervaren valutarisico. Dit risico ontstaat bij beleggingen in vreemde valuta, dus niet in euro's. Het wisselkoersrisico kan de waarde van uw beleggingen negatief beïnvloeden als de buitenlandse munt daalt ten opzichte van de euro. Dit kan zelfs uw winst volledig wegnemen. Valutarisico heeft invloed op het uiteindelijke rendement van uw investering, zowel positief als negatief, door schommelingen in de wisselkoers. Het is een belangrijk risico om mee te wegen bij buitenlandse beleggingen. U kunt valutarisico afdekken, al brengt dit wel kosten met zich mee.

Welke bedrijven zijn goede bedrijven om in te beleggen in 2025?

Voor 2025 zijn er diverse bedrijven die als goede beleggingskansen worden gezien. Denk hierbij aan Boeing, Intel, PayPal, Broadcom, Apple en Amazon, die veerkracht en strategische visie tonen. Je kunt ook kijken naar Amerikaanse tech- en defensiegiganten, of bedrijven in de tech-sector en bij beursuitbaters. Belangrijke bedrijven uit Q1 2025, zoals Palantir, AbbVie, GE, ExxonMobil en Costco, vertegenwoordigen ook veerkracht en beleggersvertrouwen. Investeerders focussen op bedrijven met aanhoudende omzetgroei en thematische populariteit, vaak te vinden in innovatieve sectoren zoals technologie, duurzame energie en gezondheidszorg. Daarnaast richten investeerders zich op stabiele investeringskansen in sectoren als technologie en consumentengoederen. Voor meer inzicht in beleggingsstrategieën, lees je over goede bedrijven om in te beleggen in 2025.

In welk bedrijf is het het beste om in 2025 te investeren?

Het beste bedrijf om in 2025 in te investeren is subjectief en hangt af van uw gewenste rendement en risicotolerantie. Investeerders focussen op bedrijven met aanhoudende omzetgroei en thematische populariteit. Veel groeiaandelen in 2025 zijn te vinden in innovatieve en minder voorspelbare sectoren, zoals technologie, duurzame energie en gezondheidszorg. De technologiebranche blijft hierbij populair. Richt u op bedrijven met sterke onderzoeks- en ontwikkelingsmogelijkheden, die investeren in innovatie en marktaandeel winnen. Dit positioneert ze voor toekomstige winstgroei, zelfs bij tegenvallende economische groei. Voor de lange termijn zijn bedrijven met brede Morningstar Economic Moat Ratings, voorspelbare kasstromen en slimme kapitaalallocatie goede groeiaandelen. Sommige aandelen bieden ook kans op korte termijn groei.

Welke aandelen zijn in 2025 het sterkst gestegen?

In mei 2025 steeg een leidende Amerikaanse aandelenkoers met 36 procent, wat de prestaties van grote namen zoals Nvidia, Microsoft en Apple overtrof. De Amerikaanse aandelenmarkt toont al sinds 2010 een dominante positie door significant hogere winstgroei. Ook de Oosterse en Chinese aandelenmarkten lieten in het begin van 2025 een sterke stijging zien, vooral gestimuleerd door technologische en energieaandelen. Aziatische aandelenmarkten stegen sterk in februari 2025, eveneens door technologie en energie. De meeste grote wereldwijde aandelenindices bevonden zich in mei 2025 in winstgevendheid. Waardeaandelen en cyclische aandelen wonnen in 2025 ook aan waarde, mede door toegenomen investeringspercentages. Stijgende winstverwachtingen voor aandelen in 2025 zijn waarschijnlijk de belangrijkste aanjager van aandelenkoersen.

Heeft 100 euro per maand beleggen zin?

Ja, 100 euro per maand beleggen kan zeker zin hebben, vooral door het rente-op-rente effect op de lange termijn. Een belegger die maandelijks 100 euro inlegt, kan op de lange termijn bijna 250.000 euro bij elkaar beleggen. Bij 6% rendement per jaar kan een vroege starter na 40 jaar beleggen ongeveer 190.000 euro opbouwen. Met een inleg van 100 tot 200 euro per maand en 8% rendement is zelfs meer dan 600.000 euro mogelijk binnen 40 jaar. Na 30 jaar kan 100 euro per maand, met 7% rendement, leiden tot een vermogen van 122.709 euro. Kosten kunnen het rendement drukken; met 5,8% rendement over 30 jaar kan het vermogen 141.673 euro zijn. Ook na 25 jaar sparen via een beleggingsrekening kan een persoon ruim 50.000 euro bereiken. De totale inleg over 30 jaar bedraagt dan 36.000 euro.

Moet je in 2025 kiezen voor losse aandelen of een ETF?

Het is een misvatting dat je in 2025 een exclusieve keuze moet maken tussen losse aandelen of een ETF. Beleggers hoeven niet verplicht te kiezen tussen alleen aandelen of alleen ETF's; combinaties zijn mogelijk. Voor de meeste beleggers is een combinatie van aandelen en ETF's de meest flexibele en verstandige aanpak.

Uw persoonlijke spaardoel, risicotolerantie en beleggingshorizon bepalen de beste aanpak. ETF's stellen je in 2025 in staat gespreide en sectorgerichte investeringen te doen. Periodiek beleggen in ETF's kan in 2025 winstgevend zijn, zelfs in een onrustig beursjaar.

Zoek je een langetermijnbelegging met spreiding, dan is een ETF een goede keuze. Een belegger met risicoaversie voor losse aandelen kan kiezen voor een gespreide portefeuille met zowel ETF's als losse aandelen. Ook Buy-and-Hold-beleggers moeten de juiste ETF's of bedrijven met langetermijnpotentieel selecteren. De beslissing en het bedrag om te investeren in ETF's moet je nemen met inachtneming van je specifieke persoonlijke financiële situatie.